Criptomonedas: Peligros de las Monedas Digitales y Otras Nuevas Tecnologías de

Pago

Natibeth KennionOficial de Cumplimiento

MMG Bank Corp.Panamá

Índice

• Clasificación de las monedas virtuales

• Riesgos reales para la industria

• ¿Es legal el uso de monedas virtuales?

• Medidas ya emitidas por autoridades o reguladores

• BitLicense: un prototipo de regulación de criptomoneda en EE.UU.

Clasificación

*Informe del Banco Central Europeo sobre los Esquemas Virtuales de Divisas 2012.

Sistema Cerrado Sistema Unidireccional Sistema Bidireccional

*Existen 3 sistemas de monedas virtuales:

Clasificación

• Sistema bidireccional o monedas convertibles• Divisas centralizadas

Ej. Linden Dollars.

• Divisas descentralizadas

Ej. Litecoin, Bitcoin.

Riesgos reales para la industria

• Anonimato o uso de pseudónimos

• Velocidad y alcance

• Irrevocabilidad

• Base peer-to-peer (sin intermediario)

• Riesgo de fraude

• Recuperación de activos

¿Es legal el uso de monedas virtuales?

Consideraciones de Legalidad

• Jurisdicción

• Partes involucradas y propósito

Legalidad de las criptomonedas: Jurisdicción

PermitidoEn disputa

Ilegal

No se sabe

*Fuente: Merkle Tree

Legalidad de las criptomonedas:Partes involucradas y propósito

• Instituciones financieras

• Cambiador o cambista

• Administrador

• Usuario

Legalidad de las criptomonedas

…En resumen, ¿es legal utilizarlas?:

• En la mayoría de los casos “Sí”, dentro de un marco regulatorio POR DEFINIR.

¿Por qué?

• “Como toda innovación o desarrollo tecnológico, se pueden usar tanto para bien como para el mal”.

Pronunciamientos y medidas ya emitidas por autoridades o reguladores

• FINCEN - 2013

• GAFI - 2014

• Autoridad Bancaria Europea (EBA) – 2014

• UIF de Argentina - 2014

• Banco Central de Italia - 2015

BitLicense: un prototipo de regulación de criptomoneda en EE.UU.

• Proyecto pionero del DFS de Nueva York

• Comprende 21 secciones

• Se enfoca en:• Marco de protección al consumidor

• Políticas AML

• Normas de seguridad cibernética

• Sujetos obligados

BitLicense: un prototipo de regulación de criptomoneda en EEUU

Disposiciones:• Desaparición del anonimato

• Verificación de clientes

• Seguimiento a transacciones

• Informes de actividad sospechosa

• Debida diligencia ampliada

• Oficial de cumplimiento

• Conservar registros

• Auditorías financieras y de seguridad

Conclusiones

Además de Liberty Reserve, Silk Road y Mt.Gox: