MERKEZİ KAYIT KURULUŞU:DEPÓSITO CENTRAL DE VALORES DE TURQUÍA

MKK - MERKEZI KAYIT KURULUSU

Depósito Central de Valores del mercado de capitales de Turquía para valores desmaterializados

El mercado de capitales de Turquía se encuentra totalmente desmaterializado Sistema con base en el Beneficiario final con la posibilidad de tener «cuentas combinadas» para

CSDs & ICSDs extranjeros

Vigilado y reglamentado por la Junta del Mercado de Capitales de Turquía (CMB)

Centro de R&D con licencia oficial Sistema de depositario desarrollado internamente; «Sistema Central Desmaterializado» Servicios para inversionistas desarrollado internamente; «Servicios e-MKK»

Centro para cuentas financieras de Turquía Toda cuenta que se abre en el sistema financiero Sistema integrado con los «Ministerios del Interior y de Hacienda»

Conexión directa con el CSD de Austria – OeKB

INFORMACIÓN GENERAL

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PROCESO DE DESMATERIALIZACIÓN

TIPO DE VALOR FECHANIVEL DE

DESMATERIALIZACIÓN (%)

Acciones 2005-2007 100%

Fondos Mutuos 2005-2006 100%

Fondos cotizados en bolsa 2005 100%

Bonos del sector privado 2006 100%

Papeles comerciales del sector privado y

Letras bancarias2009 100%

Pagarés 2010 100%

Valores con garantía de activos / Valores respaldados con activos

2011 100%

Bonos del Estado y Letras del tesoro 2012 100%

Títulos 2012 100%

Sukuks 2012 100%

1 Miembro

2 Miembros

1 Miembro

64.9%

ACCIONISTAS

ESTRUCTURA DE LA JUNTA

MKK – ACCIONISTAS Y ESTRUCTURA DE LA JUNTA

5% 30.1%

3 Miembros

1 Miembro 1 Miembro

Asociación de Entidades Intermediarias del Mercado

de Capitales de Turquía

Depósito Central de Valores de instrumentos del mercado de capitales

desmaterializados (noviembre 2005)

Centro de cuentas financieras para toda cuenta abierta en el sector financiero de

Turquía (octubre 2011)

Centro electrónico para asambleas de todas las empresas cotizadas en la Bolsa de

Estambul (agosto 2012)

Centro electrónico de productos para todo recibo de la e-Warehouse (almacén)

(diciembre 2012)

Centro digital de compañías para los «Servicios de información de la sociedad»

de las compañías (octubre 2013)

Centro de Investigación y desarrollo (R&D) para el desarrollo de “software”

tecnológico (noviembre 2013)

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DEBERES Y RESPONSABILIDADES

Desarrollado por el Centro de R&D de MKK, utiliza firma electrónica (e-signature)

Basado en la Web – Aplicación Java – Acceso remoto

Infraestructura de mensajería segura MOM (Message- Oriented-Middleware)

Certificado ISO 27001 de seguridad en la información

Certificado ISO 22301 de gestión para la continuidad del negocio

Premio del mérito en la 7ma Conferencia de Tecnología por TUBITAK (Consejo de Investigación Científica y Tecnológica de Turquía)

TTGV (Fundación para el Desarrollo Tecnológico de Turquía)

TUSIAD (Asociación de Industriales y Comerciantes de Turquía)

Apoyo de R&D de TUBITAK

SOFTWARE PARA EL SISTEMA DESMATERIALIZADO

R&D SUPPORT

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DEPÓSITO CENTRAL DE VALORESESTRUCTURA DE CUENTAS

MKKPARTICIPANTE «A»

(INTERMEDIARIO)

Cuenta de cartera del

Participante

Cuenta del Inversionista (1)

Libre

Prenda

Retención

PARTICIPANTE «B»

( (I)CSD )

(I)Cuenta de cartera del CSD

(I)Cuenta del inversionista en el CSD

(Beneficiario Final)

Libre

Prenda

Retención

«Cuenta combinada»

SUBCUENTAS

CUENTAS

PARTICIPANTES

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SistemaCentral

Desmaterializadode MKK

EMISOR

INTERMEDIARIO BANCO

Persona jurídica

INVERSIONISTAS

Persona natural

MINISTERIO DE

HACIENDA

MINISTERIO DEL INTERIOR

Número de identificación

tributaria

Número de identificación T.R

Número de identificación

tributaria

Número de identificación T.R

EMISOR

INTEGRACIÓNMIEMBRO DE MKK Y

ESTRUCTURA DE CUENTA

CUENTAS DE INVERSIONISTAS

CUENTAS DE INVERSIONISTAS

SOLICITUD DE APERTURA DE UNA CUENTA

Inversionistas

Cuentas

APERTURA DE CUENTA ELECTRÓNICA

NÚMERO DE REGISTRO Y CLAVE

INTERMEDIARIO BANCO

Integración electrónica del gobierno

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Toda cuenta abierta en los mercados financieros de Turquía

Identificación y datos de contacto de todo inversionista en Turquía (número telefónico, e-mail, dirección física del inversionista)

CUENTAS ABIERTAS(2012 vs 2013)

AÑONÚMERO DE

CUENTAS ABIERTAS

NÚMERO DE CUENTAS DE INVERSIONISTAS

EXTRANJEROSABIERTAS

PROPIEDAD EXTRANJERA

(%)

2012 4,431,409 19,208 0,433%

2013 3,214,464 19,861 0,618%

En el 2013 hay un aumento del 42% en el número de cuentas de depositarios abiertas por inversionistas extranjeros con respecto al 2012

• 333 BILLONES USDACTIVOS EN CUSTODIA (PRECIOS DEL MERCADO)

• 23,188,568NÚMERO DE INVERSIONISTAS

• 3,609,422CUENTAS DE

INVERSIONISTAS CON SALDO

• 43,376,355NÚMERO DE CUENTAS

• 4,278,759NÚMERO DE CUENTAS CON UN SALDO

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CIFRAS (febrero 2014)

• 1,115,151 INVERSIONISTAS • 220 BILLONES US $ACCIONES

• 36,594 INVERSIONISTAS• 81 BILLONES US $DEUDA PÚBLICA

• 2,746,347 INVERSIONISTAS• 13 BILLONES US $

FONDOS MUTUOS

• 173,735 INVERSIONISTAS • 16 BILLONES US $

BONOS EMPRESARIALES

• 3,676 INVERSIONISTAS• 93 MILLONES US $

FONDOS COTIZADOS EN

BOLSA• 3,216 INVERSIONISTAS• 4.07 MILLONES US $

PRODUCTOS ESTRUCTURADOS

• 2,717 INVERSIONISTAS • 1.594 BILLONES US $

OTROS VALORES

Capital flotante:84 bil. US $Capital no flotante:

136 bil. US $

CUSTODIA-VALORES(febrero 2014)

Propiedad Extranjera:

% 61.23

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e-CAS : Notificación al inversionista

MKK – Servicios de Inversión

Entrega aleatoria de información

Sistema IVR / Call Center

Bloqueo móvil Sistema electrónico de publicaciones

Notificaciones inmediatas Movimientos en las

cuentas Información sobre

eventos corporativos

Notificaciones periódicas

Estado de la cartera Movimientos en las cuentas

10,000 Inversionistas mensualmente

Estado de la cartera

Información Estado de la

cartera Movimientos en las

cuentas Informes

Bloqueos de inversionistas

AloMKK(444 0 655)

Servicios móvil SMS

Informes electrónicos

(e-mail)

Notificación electrónica

(SMS & e-mail)

Notificaciones aleatorias

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e-GOBIERNO: Gobierno corporativo y relaciones con los inversionistas

e-GEM : Asamblea General Electrónica

e-DATA : Base de datos de los mercados de capital

Participación en Asambleas Generales con acceso remoto y aplicaciones móviles – votación electrónica

Distribución de información de los mercados de capital con modelos econométricos (índice de voluntad de riesgo – RISE)

Comunicaciones entre las compañías y los accionistas

Notificación en tiempo real al inversionista sobre movimientos en sus cuentas

e-WAREHOUSE RECEIPT : Centro electrónico de recibos de almacén

Conversión de productos agrícolas a recibos de almacén electrónicos

Gobierno corporativo móvil Proyecto cuyo propósito es mejorar el gobierno corporativo y las relaciones con los inversionistas, desarrollando una transparencia y un acceso a la información para los participantes del mercado

Puente de comunicaciones entre las compañías y los accionistas Intercambio permanente de información entre los accionistas y las

compañías a través del internet, e-mail aplicaciones moviles Le permite a las compañías comunicarse directamente con sus accionistas Le permite a los accionistas obtener información completa y directa de la

compañías facilmente Centro de información para el inversionista Apoyo de R&D de TUBITAK

R&D SUPPORT

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Inicio del proyecto nov 2011 Lanzamiento

oct. 2012Pruebas jul-ago. 2012

Pruebas preliminaressept. 2012

Finalización del Proyectojulio 2012

«Al alcance de una de las aplicaciones pioneras»

Desarrollado internamente, lanzado y operado por MKK (Depósito Central de Valores de Turquía), e-GEM es una plataforma multilingüe, asamblea general en línea, en tiempo real, votación electrónica y delegación de voto.

La plataforma se puede adaptar fácilmente de acuerdo con los diferentes requisitos de todo mercado financiero.

Con su lanzamiento el 01 de octubre, 2012 los emisores y las compañías empezaron a utilizar el e-GEM para las Asambleas Generales de acuerdo con los requisitos de la Junta de Mercados de Capital de Turquía.

Turquía es el primer país en tener la obligación jurídica para las compañías cotizadas en la bolsa (Borsa de Estambul), facilitándole a sus accionistas asistir a las asambleas Generales vía el e-GEM.

Las empresas no cotizadas en bolsa también pueden utilizar el e-GEM.

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Que tipo de operaciones se realizan en un e-GEM;

Los emisores hacen la convocatoria en e-GEM, cargando el material de poderes al sistema.

Todas las partes reciben la notificación cuando se realiza en el e-GEM.

Acceso al material de poderes, incluyendo los documentos de la asamblea.

Asignación de poderes y entrega de instrucciones para la votación sin documentos PoA.

Pre-registro de preferencias para votar.

Secuencia continua de las asambleas generales.

Los emisores pueden preparan fácilmente listas de asistentes en el e-GEM.

Los participantes pueden hacer preguntas, expresar sus opiniones y votar en línea durante la reunión.

Los votos físicos y electrónicos se acumulan en el e-GEM, contabilizándose en el sistema para dar un resultado exacto en cada ítem de la agenda.

Acceso a los resultados de la votación tan pronto como termine la asamblea.

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Costo mínimo (operaciones & tiempo)

Asamblea General Proceso de la A a la Z

Registro de votaciones

Asistencia a reuniones simultaneas

Acceso al material de poderes

Notificaciones inmediatas

Sin fecha de registro

Votación parcial y dividida (a través de

intermediarios)

Sin bloqueo de acciones

Poderes electrónicos (sin papel)

Instrucciones para la votación

Secuencia continua de la asamblea

Que le aporta el e-GEM al inversionista;

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Costos operacionales y menores mínimos

Registro de votaciones

Poderes electrónicos

Asistencia a reuniones simultaneas

Reportes inmediatos

Sin fecha de

registro

No más bloqueo de acciones

Integración con SWIFT

Asistencia electrónica

Que le aporta el e-GEM al Custodio;

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13,464 inversionistas asistieron electrónicamente, 6,196 inversionistas asistieron personalmente (19,660).

Durante el primer año la tasa de asistencia aumentó en un 124%.

De los 13,464 inversionistas de asistencia electrónica, 13,265 son inversionistas extranjeros

De los 6,196 inversionistas que asistieron en persona, 1,850 son inversionistas extranjeros

Número promedio de asistentes en persona por AG es de 13.

Número promedio de asistentes electrónicos por AG es de 34

ESTADISTICAS (oct’12-2013)

AÑOASISTENCIA A LAS ASAMBLEAS

(INVERSIONISTAS EXTRANJEROS)

2011 4,753

2012 6,036

2013 15,115

Número Total de Asambleas Generales organizadas con e-GEM

423

Duración promedio de las Asambleas Generales 43 minutos

Número Total de asistentes electrónicos 13,464

Número Total de asistentes en persona 6,196

Número de nacionalidades de inversionistas que utilizan el e-GEM

41

Número máximo de asistencia electrónica 756

Número máximo de asambleas en un mismo día 32

Tiempo promedio de votación en un e-GEM 10 segundos

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Plataforma de Divulgación Pública (PDP): La PDP es la fuente primaria oficial de información de las empresas cotizadas en la Bolsa de Estambul, quienes están obligadas a divulgar públicamente sus estados financieros, todo evento importante (eventos que originen información privilegiada e información permanente), otros eventos (notificaciones mensuales, estados sobre el valor neto de los activos, estatutos, Carta de Constitución, prospecto de emisión, boletines, notificaciones relacionadas con fusiones, adquisiciones y desinversiones, formulario de información general de la compañía, formulario de información para licitaciones).

INFORMACIÓN GENERAL Y ESTADISTICA

Horas operacionales de la Plataforma 7/24

Número de proveedores conectados a la plataforma 16

Número de sub-proveedores conectados a la plataforma 17

Número de compañías cubiertas por la plataforma 550

Número de usuarios de la plataforma 2500

Número de miembros de la PDP 1,453

Número de notificaciones enviadas en el 2013 72,100

La notificación del inversionista vía SMS & e-mail sobre transacciones que

se presenten en sus cuentas

Se activa cada vez que una transacción se efectúe en sus cuentas

Notificación en tiempo real para los inversionistas sobre los movimientos

que se presenten como errores posibles o intentos fraudulentos sobre sus

cuentas.

Disminuye la posibilidad de riesgos individuales o sistemáticos Fase de notificación: La notificación se hace después de completar la

transacción. Fase de bloqueo: La transacción no se completa mientras el inversionista no

este inscrito en el servicio e-CAS.

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Adaptación del sistema desmaterializado al sector agrícola de Turquía

y las Repúblicas turcas

Integración del sector agrícola con los mercados de capital

Conversión de productos agrícolas almacenados en bodegas

autorizadas a recibos de almacenes electrónicos

Custodia de los recibos de almacenes electrónicos en el sistema

contable electrónico de MKK

Negociación de productos en la bolsa de productos

Sistema de notificación al campesino

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Banco de datos central de los mercados de capital

Cooperación con la Ozyegin University y Markit Partners

Distribución de toda información generada en el mercado de capitales de Turquía con modelos

econométricos seguros, consistentes y confiables

Estadísticas de los mercados de capital bajo estándares internacionales

Artículos académicos y reportes de investigaciones

Índice de Confianza del Inversionista, Índice de Voluntad de Riesgo del Inversionista, Índice de

secuestros e indicadores financieros

Base de datos de valores electrónicos

Contribución con la investigación académica y con el proceso de toma de decisiones

por parte de quienes formulan las políticas

Proporcionar información confiable y consistente a las entidades de calificación

MKK recibe el premio “Mejor Gran Proyecto de Información en el Sector Financiero” otorgado por

International Data Corporation (IDC)21

Indicador semanal que evalúa 850,000 informaciones de inversionistas Se determina tomando la fluctuación semanal en la cartera de inversionistas que poseen por lo menos

5,000 TL en valor de la cartera en acciones, durante cualquier periodo a partir del 28 de noviembre, 2005. Se utilizan las fluctuaciones de las acciones de inversionistas y de fondos mutuos Tipo A, el valor total de las

carteras de cada viernes, ajustado por las variaciones en el BIST-100 El índice RISE cubre todo tipo de inversionistas, tales como “inversionistas domésticos y/o internacionales”,

etc. Los inversionistas reciben una calificación entre “0” y “1” proveniente de una matriz de variaciones

si el índice es superior a (50), implica que el inversionista posee una cartera riesgosa; Si el índice es inferior a (50), implica que el inversionista posee una cartera libre de riesgos en comparación con el periodo

anterior de 2 semanas;

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MKK – METAS PARA EL 2014

Mejora del sistema del Depósito Central v2.0 (CDS v2.0)

Establecer nuevos modelos de colaboración y cooperación con CSDs e ICSDs extranjeros

Mejora y actualización de la infraestructura tecnológica (TI) de MKK

Integración e-GEM SWIFT para ISO 15022/20022

Asumir control de la «Plataforma de Divulgación Pública – PDP» de Borsa Istanbul y

mejorarla a v4.0 (MKK tomó control a partir del 17 de marzo

Brindarle apoyo y mantenimiento a los sistemas para la sociedad Borsa Istanbul – Nasdaq

OMX

Desmaterializar nuevos productos agrícolas bajo el alcance de los servicios de recibo de

almacén electrónico ofrecidos por MKK

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MKK – PERSPECTIVA DEL FUTURO

Maximizar los servicios complementarios & los ingresos por servicios de valor agregado

(50%)

Suministro de datos e información

Servicios de información financiera

Servicios de información

Integración de productos & los mercados de capital

Servicios innovadores de TI & desarrollo de software

Nuevos servicios de valor agregado para utilizar la capacidad informática

Implementación de los estándares internacionales del sector (STP pleno en eventos y

operaciones corporativas, ISO20022, LEI, etc.)

Integración, Cooperación y asociación con contrapartes en Europa, Medio Oriente, Norte de

África y las Repúblicas turcas para completar el ciclo post-negociación de occidente a oriente

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Si necesita alguna asistencia favor póngase en contacto con

INTERNATIONALRELATIONS@mkk.com.tr o visite www.mkk.com.tr

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