Catastro de Proyectos de Inversión
Sociedad de Fomento Fabril
SOFOFA
SOCIEDAD DE FOMENTO FABRIL (SOFOFA) Departamento de Estudios
Av. Andrés Bello 2777, Piso 3, Las Condes, Santiago - Chile
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II Semestre
2012
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S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
1. PRESENTACIÓN 03
2. RESUMEN EJECUTIVO 04
3. PROYECTOS POR ETAPA DE AVANCE
En Construcción 06
Por Ejecutar 08
Potenciales 10
4. PROYECTOS POR SECTOR ECONÓMICO
Comercio 12
Energía 14
Industria 16
Infraestructura 18
Minería 20
Servicios 22
Telecomunicaciones 24
Turismo 26
5. ANEXOS
Glosario y Conceptos Principales 28
Ranking 100 Mayores Proyectos de Inversión 30
El Catastro de Proyectos de Inversión es una publicación que realiza el Departamento de Estudios de SOFOFA en forma semestral y
en base a información de carácter público. Se permite la reproducción total o parcial de este informe considerando citar como
fuente a “Sociedad de Fomento Fabril” o “SOFOFA”.
ÍNDICE
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o bien, contáctese al correo electrónico [email protected]
El presente informe entrega un análisis actualizado del catastro de proyectos de inversión elaborado por el
Departamento de Estudios de SOFOFA. Éste considera iniciativas por un monto igual o superior a los US$ 5 millones en
inversión y cuyo estado de avance califique como: (i) En Construcción, que son aquellos proyectos que actualmente se
encuentran en fase de materialización, período de pruebas, marcha blanca o próximos a ser inaugurados; (ii) Por Ejecutar, que
corresponde a iniciativas que aún no inician su etapa de construcción, pero que ya cuentan con un Estudio o Declaración de
Impacto Ambiental aprobado, en trámite, o bien, figuren en la Coordinación de Concesiones del Ministerio de Obras Públicas,
y (iii) Potenciales, que son proyectos que, sin haber sido ingresados a tramitación ambiental o estar en lista de Concesiones,
cuentan con estudios de ingeniería y factibilidad avanzados que anticipan un alto grado de probabilidades en su realización.
A esta medición se suma el análisis que agrupa proyectos de acuerdo a los siguientes sectores económicos:
Comercio, Energía, Industria, Infraestructura, Minería, Servicios, Telecomunicaciones y Turismo. En cada uno de ellos se
describe la evolución acontecida en materia de inversión, las regiones donde se localizan estas iniciativas y los principales
agentes que impulsan su realización. En tanto, quedan excluidos de este catastro aquellos proyectos dirigidos al sector
Agrícola, Financiero e Inmobiliario (este último asociado a la edificación de casas y departamentos de primera vivienda).
Para el desarrollo de esta publicación se consideraron los ajustes más importantes efectuados por las empresas
inversoras durante los últimos seis meses, período que transcurre entre junio y diciembre de 2012. Asimismo, entre las
principales fuentes de información se encuentra el SEIA (Sistema de Evaluación de Impacto Ambiental) del Ministerio del
Medio Ambiente, la Coordinación de Concesiones del Ministerio de Obras Públicas, ediciones y notas de prensa, memorias,
presentaciones, hechos esenciales, informes económicos emitidos por entidades sectoriales o por clasificadoras de empresas,
entre otros. Sin perjuicio de lo anterior, resulta importante señalar que nuestra base de datos es sometida a un continuo
proceso de validación, labor que se logra a partir del seguimiento e investigación de cada iniciativa y al contacto permanente
con los principales ejecutivos responsables de llevar a cabo los diferentes proyectos, obras y planes de inversión.
Santiago, Febrero de 2013
1. PRESENTACIÓN
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S O F O F A
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Gráfico Nº 1 Proyectos de Inversión: INVERSIÓN ANUAL
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Elaboración propia - SOFOFA.
Gráfico Nº 2 Proyectos de Inversión: SECTOR ECONÓMICO
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 1 Resumen de la Inversión por Etapa de Avance
Diciembre 2012 (US$ MM)
Sector En
Construcción* Por Ejecutar Potencial Total general
Comercio 3.217 219 616 4.052
Energía 3.407 46.170 10.595 60.171
Industria 1.584 4.374 2.979 8.937
Infraestructura 6.377 10.846 10.550 27.774
Minería 24.175 26.252 49.719 100.146
Servicios 4.199 3.543 1.813 9.554
Telecomunicaciones 4.505 0 0 4.505
Turismo 1.376 114 159 1.648
Total general 48.840 91.518 76.430 216.787
* Comprende solo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 2 Resumen de la Inversión Quinquenio 2012-2016
Diciembre 2012 (US$ MM)
Sector 2012 2013 2014 2015 2016 Posterior
a 2016 Total
general
Comercio 322 683 1.780 1.130 50 87 4.052
Energía 935 7.998 9.041 13.457 8.066 20.674 60.171
Industria 927 1.272 1.445 590 4.658 45 8.937
Infraestructura 331 1.376 3.372 2.722 2.895 17.077 27.774
Minería 1.261 5.381 6.479 11.942 9.669 65.413 100.146
Servicios 502 2.501 918 2.032 1.766 1.834 9.554
Telecomunicaciones 780 163 1.320 1.850 350 42 4.505
Turismo 91 286 267 95 80 829 1.648
Total general 5.150 19.661 24.623 33.818 27.534 106.002 216.787
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 34.408
US$ 35.613
US$ 53.823
US$ 81.010
US$ 107.338
US$ 132.974
US$ 175.958
US$ 216.787
267 333 538 631 591 709 989 1.047
0
200
400
600
800
1.0 00
1.2 00
0
50. 000
100 .000
150 .000
200 .000
250 .000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Total
N° de Iniciativas
1,9%
27,8%
4,1%
12,8%
46,2%
4,4%
2,1%
0,8%
US$ 4.052
US$ 60.171
US$ 8.937
US$ 27.774
US$ 100.146
US$ 9.554
US$ 4.505
US$ 1.648
Comercio
Energía
Industria
Infraestructura
Minería
Servicios
Telecomunicaci…
Turismo
% Inversión Total Inversión Total
2. RESUMEN EJECUTIVO
Finalizado el segundo semestre de 2012, nuevamente se pone a disposición la síntesis consolidada del
“Catastro de Proyectos de Inversión”, cuyos resultados demuestran que Chile, en materia de inversiones,
conserva intacto su dinamismo con un portafolio histórico de US$216.787 millones, cifra que representa un
crecimiento de 23,2% en relación a lo publicado en diciembre de 2011. Asimismo, el total de proyectos
contabilizados durante el periodo también registró un incremento, pasando de 989 a 1.047 iniciativas, lo
que es una variación de 5,9% en doce meses.
La inversión por sector económico se mantiene concentrada fuertemente en Minería y Energía, siendo
estos dos rubros receptores del 74,0% del total catastrado. En el primer caso, la actividad económica más
importante del país ostenta una auspiciosa cartera de 159 proyectos por US$100.146 millones en inversión,
cifra que representa un alza de 23,1% en relación con el año precedente. Por su parte, 298 proyectos
asociados al rubro energético constituyen inversiones por US$60.171 millones, convirtiéndose en el sector
que más contribuyó al crecimiento de la actividad con un aumento anual de 36,2%.
Infraestructura, en tanto, siguió ubicándose en el tercer sector económico con mayores flujos de inversión
al totalizar US$27.774 millones, esto es 13,6% más que en 2011. La consolidación que registra este sector
deriva, principalmente, por el aumento progresivo que muestra la ejecución presupuestaria del MOP y los
planes futuros de la Coordinación de Concesiones de Obras Públicas, cuya cartera de proyectos a
concesionar durante 2012 y 2014 implican inversiones por más de US$8.000 millones.
En cuanto a la inversión relacionada al área de Servicios, el catastro detectó 132 iniciativas y una
inversión de US$9.554 millones, mientras que el sector Industrial cerró el año con 165 proyectos y US$8.814
millones. En ambos casos se registró un aumento en la inversión de 11,7% y 23,5%, respectivamente.
Por su parte, los planes de inversión identificados en Telecomunicaciones sumaron en total 11 iniciativas
por US$4.505 millones. Esta cifra, que representa un crecimiento de 6,3% con respecto a la medición
anterior, estuvo impulsada en su mayoría por el mercado de internet móvil y la llegada de dos nuevos
actores al mercado (Nextel y VTR).
En tanto, en el sector Comercio se contabilizaron 45 iniciativas y una inversión de US$4.052 millones, monto
que significó una caída 9,1% con respecto a diciembre de 2011. La baja se explica, principalmente, por el
aumento que registran las inversiones en otros países de la región, donde diversos operadores del retail
apuntan con fuerza sus nuevos emprendimientos y estrategias comerciales.
La medición en Turismo contabilizó 36 proyectos y US$1.648 millones en inversión, lo que establece un
crecimiento de 10,0% y acorde al auge que está registrando la construcción de nuevos proyectos
inmobiliarios de segunda vivienda y grandes complejos turísticos.
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En términos generales, la ampliación apunta a que el yacimiento pase de las actuales 400 mil toneladas al
millón de toneladas de cobre fino hacia la próxima década. Actualmente, el proyecto se encuentra en
fase de prefactibilidad, cuyos estudios consideran unos US$100 millones en inversión. Una de las opciones
que maneja la compañía es que la primera fase del aumento de producción se produzca hacia 2019. Esta
alternativa podría contemplar alcanzar las 700 mil toneladas de cobre.
En segundo lugar se encuentra Codelco Chile con el proyecto “Expansión Andina 244”, que ampliará la
capacidad de tratamiento de mineral de la División Andina en 150.000 toneladas por día, alargando su
vida útil en 65 años más. Esta iniciativa, conocida también como “Fase II de Andina”, es la mayor de los
proyectos estructurales de la estatal y está avaluada en más de US$6.800 millones. Con esta inversión, la
división alcanzaría una producción sobre las 600 mil toneladas de cobre fino al año en promedio.
En tercer lugar, la región Metropolitana registró 209 iniciativas por US$20.404 millones, cifra que explica el 9,4%
de la inversión total. Los recursos catastrados en la capital del país corresponden a proyectos intercomunales
(43,7%), seguidos por iniciativas ubicadas en la comuna de San José de Maipo (8,0%) y Pudahuel (6,2%).
De los 1.047 proyectos examinados durante el segundo semestre de
2012, tres destacan como los de más alta inversión: “Ampliación Los
Pelambres”, “Nueva Andina Fase II” y “Expansión Collahuasi Fase III”.
Estos tres megaproyectos, en su conjunto, suman US$23.300 millones
en inversión, cifra equivalente al 10,7% del total medido.
El tercer proyecto corresponde a la Fase III de Collahuasi, iniciativa que contempla una inversión cercana a los US$ 6.500 millones y tendría como objetivo duplicar
la capacidad de producción del yacimiento, desde las 500 mil toneladas anuales a cerca de un millón de toneladas. En este contexto, se prevé finalizar en 2013
los estudios de prefactibilidad del proyecto para luego dar espacio a la etapa de factibilidad durante el año 2014.
Antofagasta Minerals y su expansión de Los Pelambres es por lejos la
inversión más cuantiosa durante el 2012, la cual demandaría recursos por
unos US$10 mil millones.
Gráfico Nº 4 Origen de la Inversión
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 3 Proyectos de Inversión por Regiones
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 5 Inversión por Sector
Transable – No Transable Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 6
Principales Proyectos de Inversión Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Privado US$
162.697
Público US$
31.724
Mixto US$
22.366
75,0%
14,6%
10,3%
8,3%
1,1%
5,2%
26,7%
16,7%
7,8%
8,2%
9,4%
2,5%
1,4%
5,3%
0,7%
1,1%
2,1%
2,5%
0,8%
US$ 18.046
US$ 2.452
US$ 11.270
US$ 57.990
US$ 36.209
US$ 16.995
US$ 17.778
US$ 20.404
US$ 5.354
US$ 3.130
US$ 11.562
US$ 1.544
US$ 2.284
US$ 4.550
US$ 5.408
US$ 1.811
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
% Inversión Total Inversión Total
US$ 109.084
US$ 107.704
50,3%
49,7%
Transables
No Transables
% Inversión Total Inversión Total
US$ 10.000
US$ 6.800
US$ 6.500
Ampliación LosPelambres
Nueva Andina Fase II(Expansión Andina 244)
Expansión CollahuasiFase III
En línea con los sectores económicos más
destacados, el catastro reveló que las tres regiones
con mayores niveles de inversión son Antofagasta,
Atacama y Metropolitana. En efecto, entre las tres
regiones suman más de US$114 mil millones de
inversión, por lo que absorben 52,9% del total
catastrado durante el segundo semestre de 2012.
Asimismo, resulta importante mencionar que
proyectos Multiregionales anotaron recursos por
US$18.046 millones, cifra que equivale al 8,3% del
total.
En este contexto, la región que lidera nuevamente el
ranking es Antofagasta con 154 proyectos y un
abultado monto de US$57.990 millones, cifra que
corresponde al 26,7% del total. Al desagregar esta
cifra por comunas, la mayor parte de la inversión se
concentró en las localidades de Calama (29,1%),
María Elena (16,6%) y Sierra Gorda (15,4%).
Más atrás se ubicó la región de Atacama con 98
iniciativas y una inversión de US$36.209 millones,
monto equivalente al 16,7% del total contabilizado a
diciembre de 2012. De este resultado el 37,3% se
encuentra ubicado en la comuna de Tierra Amarilla,
15,2% estará ubicado en la localidad de Diego de
Almagro y 14,4% corresponderá a proyectos de tipo
intercomunal.
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Gráfico Nº 7 Evolución de proyectos En Construcción*
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 8 Proyectos de Inversión En Construcción*
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 3 Resumen de la Inversión En Construcción*
Diciembre 2012 (US$ MM)
Sector Nº de
proyectos Inversión
Etapa % del total
Etapa
Comercio 31 3.217 6,6%
Energía 39 3.407 7,0%
Industria 42 1.584 3,2%
Infraestructura 60 6.377 13,1%
Minería 55 24.175 49,5%
Servicios 55 4.199 8,6%
Telecomunicaciones 13 4.505 9,2%
Turismo 21 1.376 2,8%
Total Etapa 316 48.840 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 12.429
US$ 10.870
US$ 15.124
US$ 19.215 US$
16.684
US$ 27.160
US$ 33.697
US$ 48.840
169 139 227 179 188 264 326 316
0
50
100
150
200
250
300
350
0
10. 000
20. 000
30. 000
40. 000
50. 000
60. 000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión En Construcción
N° de Iniciativas
6,6%
7,0%
3,2%
13,1%
49,5%
8,6%
9,2%
2,8%
US$ 3.217
US$ 3.407
US$ 1.584
US$ 6.377
US$ 24.175
US$ 4.199
US$ 4.505
US$ 1.376
Comercio
Energía
Industria
Infraestructura
Minería
Servicios
Telecomunic…
Turismo
% Inversión Total Inversión En Construcción
3. PROYECTOS DE INVERSIÓN POR ETAPA DE AVANCE Proyectos En Construcción
Central Ralo, VIII Región.
A diciembre de 2012, el conjunto de proyectos
En Construcción evidenció el incremento más
significativo del análisis por etapa de avance,
cerrando el año con inversiones por US$77.490
millones. De esta cantidad, US$48.840 millones
corresponden a los saldos que aún permanecen
por invertir, esto es un aumento de 44,9%
respecto de lo señalado a fines de 2011. No
obstante este resultado, la cantidad de
proyectos descendió de 326 a 316.
De acuerdo a los resultados de esta medición, el
sector económico que registra el mayor monto
de inversión es Minería con un total de US$24.175
millones, cifra que representa un vigoroso
crecimiento de 94,4% en relación a lo señalado
en el informe de 2011. Este sector, que
representa prácticamente la mitad de la
inversión En Construcción (49,5%), fue uno de los
que presentó una disminución en la cantidad de
iniciativas, movimiento que significó pasar de 57
a 55 proyectos en doce meses.
El segundo sector económico de más alta
inversión es Infraestructura, con saldos por invertir
que acumulan US$6.377 millones. Este monto,
que representa el 13,1% del total en esta etapa,
aumentó en considerablemente desde su última
medición (130,5%), mientras que la cantidad de
proyectos se alzó de 50 a 60 iniciativas en doce
meses.
En el aumento del nivel de la inversión también
destacó el sector Telecomunicaciones, con
saldos por invertir que alcanzan US$4.505
millones, cifra que representó un avance de
9,3% en relación a lo publicado en el informe
anterior. Esta dinámica actividad, cuya
inversión constituye el 9,2%, estuvo marcada
por el fuerte crecimiento que se observa en la
industria de internet móvil. Más aún, el buen
momento económico del país y la llegada de
dos nuevos actores al mercado (Nextel y VTR)
avizoran que esta tendencia seguirá al alza en
2013, incluso por sobre el resto de los países de
la región.
En julio de este año, la autoridad
medioambiental entrego su visto bueno al
proyecto minero “Sierra Gorda”, el cual
contempla una inversión de US$3.600 millones
aproximadamente. Ya a fines de 2012 la
iniciativa presenta el siguiente estado de
avance: el prestripping está en un 10%, la
ingeniería en 72%, las compras en 53% y el
avance de la construcción en 12,5%, con un
global de 25% de avance. El proyecto
contempla la extracción de cobre y
molibdeno para concentrados de ambos
minerales y cátodos de cobre, se ubica en la
localidad de Sierra Gorda, Región de
Antofagasta.
En lo que se refiere a la construcción del
proyecto, actualmente hay 3.500 personas
trabajando, y 6.000 personas contratadas, las
que llegarán a ser 7.000 en el peak.
US$48.840 Millones es el saldo por
invertir que registraron
proyectos En Construcción.
44,9% Aumentó la inversión de
proyectos En Construcción
entre 2011 y 2012.
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La medición desagregada a nivel regional nuevamente
evidenció que las tres zonas con mayores niveles de
inversión son Antofagasta, Metropolitana y Atacama,
con US$27.227 millones, cifra equivalente al 55,7% de los
recursos En Construcción. No obstante, proyectos
Multiregionales registraron 34 iniciativas y un total de
US$9.071 millones, lo que representa el 18,6%.
En esta etapa de avance, la región de Antofagasta
encabeza el listado con un total de 30 iniciativas y saldos
por invertir de US$14.059 millones, cifra que representa el
28,8% de esta inversión. Dicha cantidad se encuentra
asignada mayoritariamente a proyectos ubicados en la
comuna de Calama (34,3%), seguida de Antofagasta
(26,6%) y proyectos Intercomunales (25,6%).
En tanto, la región Metropolitana se alzó al segundo
lugar con 74 iniciativas por US$6.907 millones, cifra que
explica el 14,1% de la inversión En Construcción. Los
montos más importantes se encuentran focalizados en
proyectos Intercomunales (40,9%) y aquellos localizados
en las comunas de Huechuraba (11,6%) y Las Condes
(8,6%).
Por su parte, la región de Atacama ocupa el tercer lugar
con 26 proyectos y saldos por invertir que suman
US$6.260 millones, equivalentes al 12,8% del total en esta
fase. Las comunas que registran la mayor cantidad de
recursos son Alto del Carmen (35,2%), Tierra Amarilla
(23,6%) y proyectos Intercomunales (17,5%).
Gráfico Nº 9 Proyectos de Inversión En Construcción*
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 10 Origen de la Inversión En Construcción*
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 11 Inversión En Construcción* por
Sector Transable – No Transable Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 12 Principales proyectos En Construcción*
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
18,6%
0,3%
4,3%
28,8%
12,8%
3,2%
3,6%
14,1%
6,4%
0,7%
2,9%
0,5%
0,6%
2,1%
0,1%
1,0%
US$ 9.071
US$ 151
US$ 2.092
US$ 14.059
US$ 6.260
US$ 1.559
US$ 1.757
US$ 6.907
US$ 3.137
US$ 318
US$ 1.427
US$ 243
US$ 293
US$ 1.028
US$ 64
US$ 472
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
% Inversión Total Inversión En Construcción
Privado US$
34.484
Público US$
13.296
Mixto US$
1.060 70,6%
27,2%
2,2%
US$ 25.759
US$ 23.080
52,7%
47,3%
Transables
No Transables
% Inversión Total Inversión En Construcción
US$ 3.600
US$ 3.346
US$ 3.040
Proyecto Sierra Gorda
ChuquicamataSubterránea
Organic Growth Project1 (OGP 1)
En la Región de Antofagasta se está abriendo paso la iniciativa más relevante de esta etapa de avance, el
proyecto “Sierra Gorda”. Este yacimiento se encuentra situado a tres kilómetros de la localidad del mismo
nombre y se estima un saldo por invertir de US$3.600 millones de una inversión total de US$4.000 millones. En
una primera etapa se contempla la construcción de la mina, su infraestructura y el levantamiento de una
planta concentradora con una capacidad de 110.000 tpd (toneladas por día) de mineral. Después está
considerada una Fase II, que comprende un aumento de la capacidad de la concentradora a 190.000 tpd.
En segundo lugar se encuentra la División Norte de Codelco Chile y su proyecto “Mina Chuquicamata
Subterránea”, que es uno de los cinco proyectos estructurales de la estatal. Permitirá, con una inversión
superior a los US$3.800 millones, extender al menos 50 años la vida útil de la mina a rajo abierto más grande
del mundo, con una nueva tecnología más moderna y más amigable con el medio ambiente. Durante su
construcción (pre-operación) dará empleo a un máximo de 3.767 personas. Posteriormente, en la operación
alcanzará un peak de 4.837 trabajadores.
Al finalizar la medición del año 2012, las tres iniciativas que
comprometen los mayores montos de inversión en esta etapa de
avance son “Sierra Gorda”, “Chuquicamata Subterránea” y el
denominado “Organic Growth Project 1”.
Al sumar estas iniciativas totalizan saldos por invertir cercanos a
los US$10 mil millones, cifra que representa el 20,4% del total En
Construcción.
El tercer proyecto más relevante en etapa de construcción es el denominado “Organic Growth Project 1” de Minera Escondida. Este reemplazará a la
concentradora Los Colorados con una nueva planta de tratamiento de 152.000 tpd y permitirá el acceso a mineral de mayor ley ubicado debajo de las
instalaciones existentes. Su construcción partió en febrero de 2012 y la puesta en marcha está prevista para el primer semestre de 2015, bajo una inversión de unos
US$3.800 millones.
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S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº 13 Evolución de proyectos Por Ejecutar
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 14 Proyectos de Inversión Por Ejecutar
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 18 Inversión Por Ejecutar Sub-Etapa
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 4 Resumen de la Inversión Por Ejecutar
Diciembre 2012 (US$ MM)
Sector Nº de
proyectos Inversión
Etapa % del total
Etapa
Comercio 4 219 0,2%
Energía 240 46.170 50,4%
Industria 109 4.374 4,8%
Infraestructura 77 10.846 11,9%
Minería 85 26.252 28,7%
Servicios 51 3.543 3,9%
Telecomunicaciones 0 0 0,0%
Turismo 5 114 0,1%
Total Etapa 571 91.518 100,0%
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 17.785
US$ 20.455
US$ 20.072
US$ 38.763
US$ 58.459
US$ 60.712
US$ 83.965
US$ 91.518
74 154 227 370 313 313 483 571
0
100
200
300
400
500
600
0
10. 000
20. 000
30. 000
40. 000
50. 000
60. 000
70. 000
80. 000
90. 000
100 .000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Por Ejecutar
N° de Iniciativas
0,2%
50,4%
4,8%
11,9%
28,7%
3,9%
0,0%
0,1%
US$ 219
US$ 46.170
US$ 4.374
US$ 10.846
US$ 26.252
US$ 3.543
US$ 0
US$ 114
Comercio
Energía
Industria
Infraestructura
Minería
Servicios
Telecomunicaciones
Turismo
% Inversión Total Inversión Por Ejecutar
56,0%
34,1%
9,9%
US$ 51.274
US$ 31.192
US$ 9.052
EIA-DIA Aprobado
EIA-DIA en Trámite
Concesiones
% Inversión Total Inversión Por Ejecutar
Proyectos Por Ejecutar
Este 2012 termina con una positiva variación en
relación a lo reportado en el informe de 2011. El
catastro de proyectos Por Ejecutar reveló para
los próximos años un incremento de 9,0% en la
inversión esperada respecto del año anterior,
cifra que alcanzaría a US$91.518 millones.
Además de concentrar la mayor parte de los
recursos catastrados por etapa de avance
(42,2%), este grupo de iniciativas extendió la
cantidad de proyectos de 483 a 571.
La evolución que se registra anualmente en esta
etapa de avance depende, entre otros
factores, de la cantidad de Estudios o
Declaraciones de Impacto Ambiental (EIA-DIA)
ingresados a tramitación en el Sistema de
Evaluación de Impacto Ambiental (SEIA) del
Ministerio del Medio Ambiente y a la lista de
proyectos publicados en la Coordinación de
Concesiones dependiente del Ministerio de
Obras Públicas (MOP).
Bajo este contexto, proyectos con EIA-DIA
Aprobado sumaron 366 iniciativas por US$51.274
millones, lo que implica más de la mitad de los
recursos Por Ejecutar (56,0%). Luego, aquellos
con EIA-DIA en Trámite contabilizaron 174 por
US$31.192 millones, monto que representa el
34,1%. Finalmente, la cartera de proyectos que
promueve la Coordinación de Concesiones del
MOP detalló 31 iniciativas por US$9.059millones,
lo que constituye el 9,9% de la inversión de este
grupo.
El sector económico donde más proyectos se
encuentran Por Ejecutar es Energía, con 240
iniciativas que requieren de US$46.170 millones para
su realización. Este monto, que equivale
prácticamente a la mitad de lo registrado en esta
etapa (50,4%), experimentó un importante aumento
de 62,2% en relación al periodo de medición
anterior.
La segunda actividad económica que contempla el
mayor volumen de inversión es Minería, con 85
iniciativas y US$26.252 millones. No obstante, al
comparar estas cifras con las publicadas en el
informe de fines de 2011, se observa que el monto
de inversión cerró la medición con una disminución
de 25,7%, situación que se explica por puesta en
marcha de importantes proyectos tales como “Sierra
Gorda” de Minera Quadra y “Nuevo Nivel Mina El
Teniente” de Codelco Chile.
En el caso de Infraestructura, el tercer sector de más
alto nivel de inversión, se examinaron 77 iniciativas
por US$10.846 millones, monto que constituye el
11,9% de los proyectos Por Ejecutar. Sin embargo,
esta medición también reveló un desplome en las
cifras, situación que significó 28,7% menos que en
diciembre de 2011, cuando para ese entonces se
informaron más de US$15 mil millones. En este caso,
la baja se explica por la puesta en construcción de
las nuevas Líneas N° 3 y N° 6 del Metro de Santiago,
que en conjunto suman más de US$2.600 millones.
9,0% Fue el crecimiento anual
de la inversión de
proyectos Por Ejecutar.
US$91.518 Millones es la inversión
clasificada como Por
Ejecutar.
Uno de los últimos proyectos ingresados al catastro
durante el 2012 (cuya DIA fuera presentada en diciembre
a tramitación ambiental), es la “Planta Termosolar María
Elena” que sería, de acuerdo a sus operadores, la planta
de almacenamiento térmico más grande del mundo con
una capacidad instalada de 400 MW.
El proyecto, que requerirá de una inversión de US$3.290
millones, contempla cuatro plantas independientes, cada
una de 100 MW brutos de potencia, en un plazo de 27
meses. Se ubica a 12 km. al nororiente de la estación
Crucero, comuna de María Elena, Región de Antofagasta.
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En el primer lugar del grupo se encuentra “Nueva Andina Fase II” o “Expansión Andina 244” de Codelco Chile. El
proyecto consiste en una ampliación de la capacidad nominal de tratamiento de mineral, pasando desde las
actuales 94 ktpd a 244 ktpd. Se estima un aporte adicional hasta de 330 mil toneladas/año de cobre fino, con lo
que Andina pasaría a producir más de 600 ktpa (miles de toneladas al año) de cobre fino en concentrados. La
inversión es de unos US$6.800 millones y en la actualidad se encuentra en fase de factibilidad, la que inició en
septiembre de 2009 y se prevé su término en el primer trimestre de 2013. El inicio de la puesta en marcha está
contemplado para fines del año 2019, como fecha programada más probable.
Seguido aparece el megaproyecto minero “Cerro Casale”, perteneciente a Barrick Gold (75%) y Kinross Gold
(25%). La iniciativa consiste en la operación de una mina a rajo abierto de concentrado de cobre y metal doré
(oro y plata). Se anticipa que la producción anual promedio alcanzará sobre el 1.000.000 de onzas de oro y unas
110.000 toneladas de cobre fino. Cabe destacar que al cierre de esta edición (enero de 2013) y luego de 18
meses de tramitación, el Servicio de Evaluación Ambiental (SEA) de la Región de Atacama aprobó el Estudio de
Impacto Ambiental (EIA) de este proyecto.
En el tercer lugar se encuentra el proyecto minero “El Morro”, ligado a las firmas Goldcorp y New Gold y que implica unos US$3.900 millones. Esta iniciativa, que
cuenta con reservas por 6,1 millones de libras de cobre y 8,4 millones de onzas de oro, estaba planeada para iniciar su construcción en septiembre de 2012. No
obstante, la Corte Suprema anuló la resolución del permiso ambiental mientras no se realicen las consultas a las comunidades indígenas. En este sentido, se ha
señalado que se está avanzando positivamente, por lo que el proyecto reiniciaría en septiembre de 2013 sus obras ubicadas en la Región de Atacama.
Gráfico Nº 16 Origen de la Inversión Por Ejecutar
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 15 Proyectos de Inversión Por Ejecutar
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 17 Inversión Por Ejecutar por
Sector Transable – No Transable Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 19 Principales proyectos Por Ejecutar
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Privado US$
68.397
Público US$
10.707
Mixto US$
12.413 74,7%
11,7%
13,6%
2,0%
1,4%
2,9%
26,2%
20,7%
2,2%
11,0%
11,6%
1,6%
3,0%
5,8%
1,4%
1,4%
2,8%
4,8%
1,3%
US$ 1.788
US$ 1.267
US$ 2.673
US$ 23.993
US$ 18.924
US$ 1.971
US$ 10.077
US$ 10.593
US$ 1.483
US$ 2.756
US$ 5.299
US$ 1.250
US$ 1.266
US$ 2.593
US$ 4.394
US$ 1.192
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
% Inversión Total Inversión Por Ejecutar
US$ 30.626
US$ 60.891
33,5%
66,5%
Transables
No Transables
% Inversión Total Inversión Por Ejecutar
US$ 6.800
US$ 6.000
US$ 3.900
Nueva Andina Fase II(Expansión Andina 244)
Proyecto Cerro Casale
Proyecto El Morro
En línea con lo que se ha venido observando en los últimos
años, el dinamismo de la inversión continúa centrado en
las regiones de Antofagasta, Atacama y Metropolitana,
situación que a diciembre de 2012 representa el 58,5% del
total de las inversiones Por Ejecutar.
En el caso de Antofagasta se contabilizaron 108 proyectos
por US$23.993 millones, cifra equivalente al 26,2% del total
en esta etapa. La inversión se distribuye mayoritariamente
en las comunas de María Elena (39,5%), Mejillones (15,1%)
y Antofagasta (13,6%).
Seguido se ubicó la Región de Atacama con 62 iniciativas
y US$18.924 millones, inversión que constituye el 20,7%. De
este monto, 38,1% se materializará en la comuna de Tierra
Amarilla, 21,5% recaerá en iniciativas que involucran a
más de una comuna y 18,8% se desembolsará en Diego
de Almagro.
En tanto, la Región Metropolitana se mantiene en el tercer
lugar con 87 proyectos de inversión y US$10.593 millones
en inversión, vale decir, absorbe el 11,6% de los recursos
Por Ejecutar. Dicha cantidad de recursos se destinarán, en
un 47,4%, a importantes obras de infraestructura
intercomunal. Seguido, el 15,3% lo absorberán iniciativas
ubicadas en la comuna de San José de Maipo, mientras
que el 8,8% se destinará a la comuna de Pudahuel.
De todos los proyectos de inversión considerados en
esta etapa, tres destacan por su alto nivel de recursos
que requerirán para su materialización.
“Expansión Andina 244” de Codelco, “Cerro Casale” de
Barrick Gold - Kinross Gold y “Proyecto El Morro” de
Goldcorp - New Gold, explican en conjunto el 18,2% de
la inversión clasificada como Por Ejecutar.
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S O F O F A
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Gráfico Nº 20 Evolución de proyectos Potenciales
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 21 Proyectos de Inversión Potenciales
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 5 Resumen de la Inversión Potencial
Diciembre 2012 (US$ MM)
Sector Nº de
proyectos Inversión
Etapa % del total
Etapa
Comercio 10 616 0,8%
Energía 19 10.595 13,9%
Industria 14 2.979 3,9%
Infraestructura 62 10.550 13,8%
Minería 19 49.719 65,1%
Servicios 26 1.813 2,4%
Telecomunicaciones 0 0 0,0%
Turismo 10 159 0,2%
Total Etapa 160 76.430 100,0%
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 4.194
US$ 4.288
US$ 18.627
US$ 23.031
US$ 32.195
US$ 45.102
US$ 58.296
US$ 76.430
24 40 84 82 90 132 180 160
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
200
0
10. 000
20. 000
30. 000
40. 000
50. 000
60. 000
70. 000
80. 000
90. 000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Potencial
N° de Iniciativas
0,8%
13,9%
3,9%
13,8%
65,1%
2,4%
0,0%
0,2%
US$ 616
US$ 10.595
US$ 2.979
US$ 10.550
US$ 49.719
US$ 1.813
US$ 0
US$ 159
Comercio
Energía
Industria
Infraestructura
Minería
Servicios
Telecomunicaciones
Turismo
% Inversión Total Inversión Potencial
Proyectos Potenciales Del total de las inversiones sondeadas a
diciembre de 2012, US$76.430 millones
corresponden a proyectos clasificadas como
Potenciales. Este conjunto de iniciativas, que
reúne todas aquellas en etapa de anuncio,
ingeniería o factibilidad (y que aún no ingresan
a tramitación ambiental o al sistema de
Concesiones), representa el 35,3% del portafolio
general. Es así como, cada año, se han ido
incorporando nuevos y abultados proyectos de
inversión, situación que en esta oportunidad
significó una inusual caída de 11,1% en la
cantidad de iniciativas, pero un vigoroso
incremento de 31,1% en la inversión, ambos
datos en comparación a diciembre de 2011.
Esta tendencia, que comienza con fuerza a
partir del año 2007, se explica principalmente
por iniciativas de tipo minero, energético e
infraestructura, que en su conjunto representan
el 92,7% de estos recursos catastrados en esta
etapa de avance.
Respecto del sector más significativo, Minería
marcó un histórico aumento gracias a la
incorporación de nuevos proyectos que
implican expandir y alargar la vida útil de los
yacimientos actuales y, el estudio y desarrollo
de nuevas operaciones mineras que permitan
asegurar sustentabilidad en el futuro. Este
sector, que absorbe el grueso de la inversión
potencial (65,1%), mantiene una cartera de
proyectos por US$49.719 millones, aumentando
48,1% respecto de la medición pasada,
mientras que el número de proyectos
evaluados se contrajo levemente de 20 a 19
iniciativas entre los periodos de 2011 y 2012.
Caso contrario es el desarrollo de proyectos
energéticos que, pese a mantenerse como el
segundo sector de mayor inversión potencial con
US$10.595 millones, registró una importante caída
de 22,1% en doce meses. Está situación
relacionada con el traslado de importantes
iniciativas a la etapa Por Ejecutar, se
complementó con la baja incorporación de
nuevos proyectos, los que pasaron de 28 a 19 en
doce meses.
Por su parte, en el sector de Infraestructura
nuevamente ingresaron proyectos de inversión
que permitieron mantener el crecimiento que se
registra desde el 2007. En efecto, y con una cifra
similar a la del sector energético, Infraestructura
alcanzó los US$10.550 millones, monto
equivalente al 13,8% del total registrado en esta
etapa. Además de registrar un destacado
aumento en la inversión (63,5%), el número de
proyectos también mostró una positiva variación,
la que en comparación a lo informado en 2011,
significo pasar de 60 a 62 registros.
Entre los proyectos de mayor inversión, y que
entraron al catastro este semestre, se encuentra
la tercera fase de expansión de Lomas Bayas,
yacimiento minero emplazado a 120 kilómetros al
este del puerto de Antofagasta, en la Región de
Antofagasta. De acuerdo con las estimaciones
iniciales de la compañía, el proyecto
demandaría una inversión en torno a los US$1.600
millones, entraría en fase de operación en 2017, y
permitiría elevar a 140 mil toneladas la
producción anual de concentrados y cátodos de
cobre de Lomas Bayas.
31,1% Creció la inversión
Potencial entre diciembre
de 2011 y diciembre de
2012.
US$76.430 Millones es la inversión
Potencial catastrada
durante el segundo
semestre de 2012.
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De concretarse la totalidad de estos proyectos, las tres
regiones que más recursos Potenciales atraerán son
Antofagasta, Coquimbo y Atacama. En su conjunto
totalizaron US$44.427 millones, lo que es el 58,1% de lo
considerado en esta fase.
La región que más recursos absorbería es Antofagasta,
con un registro de 16 proyectos y US$19.938 millones
en inversión, lo que constituye el 26,1% de los planes
potenciales. A nivel comunal, es en Calama donde se
concentra la mayor parte de la inversión regional
(48,0%), seguida de la localidad de Sierra Gorda
(38,1%) y Antofagasta (8,0%).
En la posición siguiente se encuentra la Región de
Coquimbo, con 8 iniciativas que para su realización
demandarán US$13.464 millones. Esta cifra, que
representa el 17,6% de lo potencial, está asociada en
su mayoría a la comuna de Salamanca (74,3%),
seguida de La Higuera (17,8%) e Illapel (4,5%).
En tanto, la región de Atacama registró 10 iniciativas
que contemplan US$11.025 millones en inversión. Este
monto, que representa el 14,4% del total potencial, se
disgrega, mayoritariamente, en las comunas de Tierra
Amarilla (43,5% del monto de la región), Vallenar
(36,3%) y Diego de Almagro (16,7%).
Gráfico Nº 22 Proyectos de Inversión Potenciales
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 23 Origen de la Inversión Potencial
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 24 Inversión Potencial por
Sector Transable – No Transable Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 25 Principales proyectos Potenciales
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
9,4%
1,4%
8,5%
26,1%
14,4%
17,6%
7,8%
3,8%
1,0%
0,1%
6,3%
0,1%
0,9%
1,2%
1,2%
0,2%
US$ 7.188
US$ 1.034
US$ 6.505
US$ 19.938
US$ 11.025
US$ 13.464
US$ 5.944
US$ 2.904
US$ 734
US$ 56
US$ 4.836
US$ 51
US$ 725
US$ 930
US$ 950
US$ 147
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
% Inversión Total Inversión Potencial
Privado US$
59.816
Público US$
7.721
Mixto US$
8.893
78,3%
10,1%
11,6%
US$ 52.698
US$ 23.732
68,9%
31,1%
Transables
No Transables
% Inversión Total Inversión Potencial
US$ 10.000
US$ 6.500
US$ 5.000
Ampliación Los Pelambres
Expansión Collahuasi FaseIII
El Abra Mill Project
En tanto, la compañía Doña Inés de Collahuasi, cuyas instalaciones se ubican en la región de Tarapacá, avanza en su proyecto de expansión llamado Fase 3, el
que le permitirá mantener la continuidad operacional de sus minas y, además, elevar su ritmo de producción a más del doble de lo que produce actualmente.
Se trata de una nueva expansión a un costo estimado en US$6.500 millones, que ubicará a Collahuasi entre las dos minas cupríferas privadas con mayor
producción del mundo (junto con Escondida), alcanzando un millón de toneladas anuales, y que debería estar lista, de respetarse los tiempos, en 2017.
Por su parte, Minera El Abra (Freeport McMoran y Codelco Chile) contempla el proyecto El Abra Mill Project a un costo de US$5.000 millones aproximadamente.
La iniciativa, que se encuentra en etapa de prefactibilidad, consiste en dar continuidad operacional al yacimiento a través de la implementación de nuevos
sistemas y al mejoramiento del tratamiento de las reservas de sulfuros existentes. Además, contempla construir una nueva planta con una capacidad de
tratamiento de entre 150 mil y 200 mil tpd, lo que permitirá una producción cercana a las 300 mil toneladas de cobre fino concentrado, duplicando la
producción actual de cobres en cátodos. Las operaciones mineras del proyecto se ubican a 1.700 km al norte de Santiago, a 75 km al noreste de la ciudad de
Calama, Región de Antofagasta.
Uno de los anuncios de inversión más cuantiosos que registra este catastro es la potencial ampliación de Los
Pelambres, principal yacimiento que opera Antofagasta Minerals en el país. Se trata del actual proceso de
prefactibilidad que registra el proyecto, análisis que se extenderá hasta mediados de 2013, periodo donde
se daría paso al estudio de factibilidad. Los nuevos estudios arrojan que los recursos denominados inferidos
(minerales comprobados pero no exactos) llegarían a 6.200 millones de toneladas identificados en torno al
yacimiento.
Las tres iniciativas que lideran esta etapa de avance están consideradas
entre las más importantes del catastro 2012. En efecto, Minera Los
Pelambres, Minera Doña Inés de Collahuasi y Minera El Abra, requieren
de unos US$21.500 mil millones para sus respectivos planes de
expansión, monto lo que representa el 28,1% de los proyectos
potenciales.
12
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº 26 Evolución de proyectos en Comercio
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 27 Proyectos de Inversión en Comercio
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 6 Resumen de la Inversión en Comercio
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 31 3.217 79,4%
Por Ejecutar 4 219 5,4%
Potencial 10 616 15,2%
Total general 45 4.052 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 1.368
US$ 1.077
US$ 2.287
US$ 4.807
US$ 3.322
US$ 4.169
US$ 4.457 US$
4.052
30 19 20 22 23 28 40 45
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
50
0
1.0 00
2.0 00
3.0 00
4.0 00
5.0 00
6.0 00
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Comercio
N° de Iniciativas
US$ 3.217
US$ 219 US$ 616
0
600
1.200
1.800
2.400
3.000
3.600
En Construcción* Por Ejecutar Potencial
4. PROYECTOS DE INVERSIÓN POR SECTOR ECONÓMICO
Comercio
Durante el segundo semestre de 2012 ingresaron al mercado del retail nuevas inversiones que
proyectan más salas de ventas y superficies arrendables, por un total que supera los US$4 mil millones.
Este monto, que solo considera el desembolso en activo fijo (construcción, ampliación o
remodelación de malls, centros comerciales y supermercados), y no lo que está reservado al negocio
financiero o al mercado internacional, exhibió una desaceleración de 9,1% respecto de diciembre de
2011. En paralelo, estos recursos son el resultado del análisis de 45 iniciativas, es decir, cinco más que
lo informado en el reporte anterior.
Por etapa de avance, el análisis demuestra que importantes firmas del sector mantienen una activa
cartera de proyectos En Construcción. En este contexto, a diciembre de 2012 se registraron 31
iniciativas con saldos por invertir que ascienden a los US$3.217 millones, monto que representa el 79,4%
de estos recursos.
Como ha venido sucediendo en el último tiempo, se mantiene una baja cantidad de proyectos
ingresados al Sistema de Evaluación de Impacto Ambiental (SEIA). En esta medición, 4 iniciativas Por
Ejecutar registraron un total de US$219 millones, monto que representa el 5,4% de lo cuantificado en el
sector. En este sentido, dicha inversión la constituyen proyectos con EIA-DIA Aprobado por US$67
millones en inversión y proyectos en tramitación ambiental por US$152 millones.
En tanto, proyectos clasificados como Potenciales demandarán recursos por unos US$616 millones
para su realización. Esta etapa de avance, que representa el 15,2% del total del sector, considera 10
futuras iniciativas de inversión, cantidad que entrega continuidad a lo que viene mostrando esta
industria, donde algunas empresas han postergado algunas aperturas de locales para un periodo más
propicio y acorde a los retornos esperados.
En la actualidad, la empresa ya posee un local Homy con una superficie de 6.000 m2 junto al centro comercial Parque Arauco y los próximos dos locales también se
instalarán en la capital, cada uno de ellos demandará una inversión cercana a los US$ 6 millones.
Al cierre de 2012, Sodimac estima que tendrá 81 puntos de venta en Chile, incluyendo 14 de su filial Imperial y tres de Homy.
-9,1% Disminuyó la inversión
entre diciembre de 2011 y
diciembre de 2012.
US$4.052 Millones contabilizó la
inversión en Comercio a
fines del segundo semestre
de 2012.
Entre los operadores más destacados del segundo semestre se encuentra Sodimac (filial de Falabella),
en cuyo plan de expansión asociado a la industria de mejoramiento del hogar y de materiales para la
construcción, se ha registrado un nuevo formato: Decoración.
En efecto, la empresa contempla un plan de inversiones para Chile durante el año 2012 de unos US$100
millones, los cuales están enfocados concretamente a la apertura de 10 nuevas tiendas a nivel regional.
En detalle, Sodimac decidió iniciar la expansión de su proyecto de decoración “Homy”, el tercer formato
de esta empresa, sumándose a Homecenter Sodimac y a Sodimac Constructor.
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Gráfico Nº 28 Proyectos de Inversión en Comercio
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 29 Inversión en Comercio por Sub-Sectores
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 30 Principales proyectos en Comercio
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 2.141
US$ 0
US$ 47
US$ 0
US$ 118
US$ 0
US$ 205
US$ 1.264
US$ 42
US$ 58
US$ 136
US$ 0
US$ 0
US$ 41
US$ 0
US$ 0
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
US$ 2.972
US$ 1.080
Centros Comerciales
Supermercados
Co
mer
cio
US$ 920
US$ 817
US$ 750
Walmart: Plan deInversiones 2010 - 2014
Cencosud: Plan deExpansión
Falabella: Plan deInversión 2011 - 2015
Los diferentes esfuerzos estratégicos que prevén las principales cadenas comerciales del país, se centralizan
principalmente en planes de inversión que permitan una mayor cobertura a nivel regional. Es así como, la
cuantificación de proyectos Multiregionales mantiene la mayor parte de los recursos, con planes por US$2.141
millones, lo que constituye el 56,1% del total del sector.
Por su parte, la región que reúne la mayor cantidad de recursos nuevamente es la Metropolitana, con 18
iniciativas que suman US$1.264 millones. Este monto, que representa el 31,2% del sector, se distribuyó
mayoritariamente en la comuna de Vitacura (con el 28,9% del monto capitalino). Luego, las comunas de
Providencia y Las Condes son las que más recursos atrajeron, con el 22,0% y 14,5%, respectivamente.
A continuación, la región de Valparaíso contabilizó 4
proyectos que, en suma, totalizaron US$205 millones en
inversión. Esta cantidad de recursos, equivalente al 5,1%
a nivel nacional, se encuentran destinados a la comuna
homónima de Valparaíso con el 75,6% de la Región y
Concón, con el 24,4% restante.
Por su parte, la región del Biobío mantiene el carácter de
atractiva para las firmas del sector, con inversiones por
US$136 millones aproximadamente, lo que constituye el
3,3%. En este caso, las comunas que captaron esta
inversión fueron Hualpén (33,2%), Talcahuano (29,5%),
Concepción (24,0%), y Chillán (13,3%).
Los montos más altos están asociados al grupo Walmart, con un plan de inversiones cuyos saldos por
invertir se estiman en torno a los US$920 millones. El plan de inversiones que materializará la empresa
buscará elevar su participación en los mercados C3, D y E con sus formatos de menor tamaño. El
desarrollo del plan quinquenal, estima que cada año se invertirán cifras en torno a los US$280 millones.
Para el año 2012, contempla destinar recursos orientados al desarrollo de sus locales Express de Lider,
SuperBodega, aCuenta y Ekono. Respecto del formato aCuenta, la compañía espera invertir para el
año 2012 unos US$90 millones, en la construcción 16 nuevos locales.
Por su parte, Cencosud registra entre sus iniciativas la construcción del Mall Portal Vitacura, que estima un costo de US$300 millones. Este nuevo centro
comercial, que es uno de los proyectos estrellas del grupo tras la apertura del Mall Costanera Center y que contará con tres niveles, cuatro edificios de oficinas
de hasta siete pisos y un hotel, se levantará en las 11,6 hectáreas que actualmente conforman el sitio eriazo aledaño al colegio Saint George, en la comuna de
Vitacura. Para esta obra están comprometidas todas las unidades del grupo: hipermercado Jumbo, tienda para el mejoramiento del hogar y construcción Easy,
multitienda Paris y el área de entretención Aventura Center.
Seguido, el plan de Inversiones de Falabella contempla recursos por más de US$1.000 millones, de los cuales unos US$790 millones están desembolsándose
actualmente para el crecimiento orgánico del grupo, donde el foco estará centrado en supermercados y tiendas de mejoramiento del hogar. La firma ya
adelantó la apertura en el país de 8 locales Tottus y otros 10 de Sodimac en 2012.
En el sector Comercio, los mayores montos de inversión están
siendo impulsados por los operadores del retail Walmart,
Falabella y Cencosud, los cuales prevén materializar
importantes proyectos a lo largo del país por unos US$2.487
millones, en un horizonte de 1 a 5 años.
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Gráfico Nº 31 Evolución de proyectos en Energía
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 32 Proyectos de Inversión en Energía
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 7 Resumen de la Inversión en Energía
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 39 3.407 5,7%
Por Ejecutar 240 46.170 76,7%
Potencial 19 10.595 17,6%
Total general 298 60.171 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 919
US$ 4.435
US$ 18.864
US$ 35.967
US$ 44.642
US$ 47.604
US$ 44.183
US$ 60.171
14 44 116 177 176 192 217 298
0
50
100
150
200
250
300
350
0
10. 000
20. 000
30. 000
40. 000
50. 000
60. 000
70. 000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Energía
N° de Iniciativas
US$ 3.407
US$ 46.170
US$ 10.595
0
10.000
20.000
30.000
40.000
50.000
En Construcción* Por Ejecutar Potencial
Energía
Uno de los sectores más importantes de este
catastro nuevamente registra importantes cifras
de crecimiento. En efecto, proyectos
relacionados con la generación, transmisión y
distribución de energía eléctrica totalizaron
US$60.171 millones en inversión, monto que entre
2011 y 2012 aumentó en 36,2%.
Este sector, que representa el 27,8% del monto
total catastrado, registró importantes iniciativas de
generación que, de materializarse en su totalidad,
aportarán al sistema eléctrico nacional 23.167 MW
de potencia. De esta generación, el 7.012 MW
corresponderán a centrales termoeléctricas, 6.772
MW a centrales hidroeléctricas, 4.930 MW serán
aportados por centrales eólicas, 4.087 MW
tendrán como fuente la energía solar y 366 MW
estarán asociados a otras fuentes (Geotérmica,
Biomasa, Biogás).
Asimismo, de los 23.167 MW que se prevén con la
construcción de esta lista de proyectos, 15.537
MW estarán destinados para el abastecimiento
del SIC (Sistema Interconectado Central), mientras
que los 7.630 MW restantes se destinarán al SING
(Sistema Interconectado del Norte Grande).
Con más detalle, del total de mega watts
estimados para el SIC, 29,2% corresponderá a la
generación de centrales hidroeléctricas, 18,6% a
termoeléctricas, 14,9% a centrales eólicas, 3,0% a
plantas fotovoltaicas y 1,4% a otras fuentes. En
tanto, de lo asociado al SING, 14,7% lo aportarán
centrales fotovoltaicas, 11,7% corresponderán a
termoeléctricas, 6,3% a centrales eólicas y solo el
0,2% corresponderían a la generación de otras
fuentes.
Por etapa de avance, proyectos En Construcción
mantienen US$3.407 millones por invertir, monto
que significó 61,6% más que lo registrado doce
meses atrás.
Por su parte, el conjunto de proyectos Por
Ejecutar contabilizó 240 iniciativas con una
inversión de US$46.170 millones, monto que al
compararlo con el publicado en 2011 representa
un crecimiento de 62,2%. Al desagregar este
monto de inversión por sub-etapas de avance, se
tiene que el 70,4% corresponde a iniciativas con
EIA-DIA Aprobado y 29,6% a proyectos con EIA-
DIA en Trámite.
De igual forma, proyectos clasificados como
Potenciales contabilizaron 19 iniciativas por
US$10.595 millones. Este grupo, que constituye el
17,6% de la inversión catastrada en Energía,
registró una caída de 22,1% respecto de la cifra
publicada a fines de 2011, cuando para ese
entonces proyectos potenciales registraban
US$13.607 millones.
Uno de los proyectos más cuantiosos ingresados
al catastro durante el segundo semestre, y que se
encuentra en plena calificación ambiental, es la
Planta Termosolar María Elena del grupo español
Ibereólica. La iniciativa, de US$3.290 millones,
tiene por objetivo la generación de 400 MW de
potencia, compuesta por 4 plantas
independientes y contiguas de 100 MW cada
una, con tecnología de torre central con
heliostatos.
La energía generada por el proyecto será
destinada para su inyección al Sistema
Interconectado del Norte Grande (SING).
36,2% Aumentó la inversión del
sector energético en doce
meses.
US$60.171 Millones registró el catastro
de proyectos energéticos
a diciembre de 2012.
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Geográficamente, los principales proyectos de inversión
en Energía se concentran en las regiones de Antofagasta,
Aisén y Biobío, las que en su conjunto suman US$31.478
millones, vale decir, más de la mitad de los recursos del
sector (52,3%). No obstante, una buena parte de la
inversión del sector estaría destinada a la construcción y
operación de subestaciones eléctricas y líneas de
transmisión que, de materializarse en su totalidad,
demandarán US$6.931 millones, equivalentes al 11,5%.
En detalle, la región que absorberá la mayor cantidad de
recursos será Antofagasta, con 55 proyectos por
US$19.384 millones, monto equivalente al 32,3% del sector.
A su vez, las comunas que más inversión tendrán son
María Elena (con el 47,6% del monto de la región),
Mejillones (17,6%) y Calama (10,6%).
A continuación, la región de Aisén registra 4 iniciativas por
US$5.163 millones, es decir, contempla el 8,6% del total.
Las iniciativas se encuentran ubicadas en la comuna del
mismo nombre y corresponden a las centrales que
impulsa la firma HidroAysén (con el 67,8% del monto
regional) y las centrales Cuervo, Río Blanco y Lago
Cóndor de la empresa Energía Austral (32,2%).
Seguido se encuentra la región de Biobío con 37
proyectos que suman US$4.727 millones, cifra que
constituye el 7,9% del sector. Las comunas que
absorberán la mayor parte de los recursos son Lebu,
Arauco y Coronel, con el 25,6%, 11,1% y 10,1%,
respectivamente. No obstante, proyectos intercomunales
concentran el 27,9% de la región.
En primer lugar, la iniciativa que contempla construir cerca de 2 mil kilómetros de tendido eléctrico necesarios para la transmisión de corriente continua, desde las
futuras centrales del proyecto eléctrico HidroAysén, aportando con ello 2.750 MW al SIC (Sistema Interconectado Central), bajo una inversión de unos US$4 mil
millones aproximadamente. No obstante, el ingreso del EIA (Estudio de Impacto Ambiental) del proyecto se mantiene en revisión desde fines de mayo, cuando
Colbún (mediante un hecho esencial enviado a la Superintendencia de Valores y Seguros), decidió recomendar al directorio de HidroAysén suspender
indefinidamente la tramitación ambiental por considerar que “no están dadas las condiciones para desarrollar proyectos de esta magnitud y complejidad”.
Seguido, la construcción y operación de las cinco centrales de generación hidroeléctrica de HidroAysén ya se encuentran calificadas favorablemente. Éstas
tendrán una potencia total instalada de aproximadamente 2.750 MW y producirán en conjunto una energía media anual de unos 18.430 GWh. que se inyectarán al
Sistema Interconectado Central (SIC). El proyecto, cuya inversión estimada es de US$3.500 millones, se encuentra con aprobación ambiental desde mayo de 2011.
En tanto, el grupo español Ibereólica, de energías renovables, contempla invertir US$3.290 millones en la construcción de la planta termosolar María Elena, en la
comuna de María Elena, Región de Antofagasta, convirtiéndola en la mayor apuesta en energías renovables no convencionales que se desarrolla en el país. La
iniciativa tiene por objetivo generar 400 MW de potencia compuesta por 4 plantas independientes y contiguas de 100 MW cada una, con tecnología de torre
central con heliostatos. y la energía generada por el proyecto será destinada para su inyección al Sistema Interconectado del Norte Grande (SING).
Los tres proyectos de más alta inversión totalizan US$10.790 millones aproximadamente. Estas
iniciativas, que representan el 17,9% del sector energético, se encuentran en diferentes escenarios. Por
su parte HidroAysén aún mantiene en suspenso su realización mientras que, el proyecto de Ibereólica
se mantiene en plena tramitación ambiental.
Gráfico Nº 33 Proyectos de Inversión en Energía
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 34 Origen de la Inversión en Energía
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 35 Inversión por Fuente de Generación
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 36 Principales proyectos en Energía
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 6.931
US$ 964
US$ 2.829
US$ 19.384
US$ 3.503
US$ 1.720
US$ 2.435
US$ 1.876
US$ 1.458
US$ 2.316
US$ 4.727
US$ 1.244
US$ 2.029
US$ 2.231
US$ 5.163
US$ 1.362
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
Privado US$
56.597
Público US$ 215
Mixto US$
3.360
94,1%
0,4%
5,6%
US$
13.
049
US$
12.
512
US$
10.
609
US$
9.3
73
US$
869
MW
7.0
12
MW
4.0
87
MW
6.7
72
MW
4.9
30
MW
366
Termoeléctrica Fotovoltaica Hidroeléctrica Eólica Otros
0
2.0 00
4.0 00
6.0 00
8.0 00
10. 000
12. 000
14. 000
Inversión MW.
MW
23.167
US$
46.413
US$ 4.000
US$ 3.500
US$ 3.290
Líneas de TransmisiónHidroAysén
Proyecto HidroAysén
Grupo Ibereólica: PlantaTermosolar María Elena
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S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº 37 Evolución de proyectos en Industria
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 38 Proyectos de Inversión en Industria
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 8 Resumen de la Inversión en Industria
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 42 1.584 17,7%
Por Ejecutar 109 4.374 48,9%
Potencial 14 2.979 33,3%
Total general 165 8.937 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 6.290 US$
5.418
US$ 2.304
US$ 3.546
US$ 5.471
US$ 6.440
US$ 7.237
US$ 8.937
42 48 119 109 86 106 185 165
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
200
0
1.0 00
2.0 00
3.0 00
4.0 00
5.0 00
6.0 00
7.0 00
8.0 00
9.0 00
10. 000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Industria
N° de Iniciativas
US$ 1.584
US$ 4.374
US$ 2.979
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
En Construcción* Por Ejecutar Potencial
Industria
El catastro de proyectos en Industria continúa
entregando positivos resultados en los niveles de
inversión, contexto que a fines de 2012 se ha
ratificado con un total de US$8.937 millones, lo
que es un crecimiento de 23,5% respecto de lo
acontecido en diciembre de 2011. Esta cantidad,
que constituye el 4,1% del global catastrado, no
considera las apuestas que firmas industriales
están materializando a nivel internacional.
En concreto, se reconocieron 165 iniciativas
asociadas al sector Industrial. De ellas, 42 se
encuentran actualmente En Construcción con
saldos por invertir que suman US$1.584 millones,
monto que significó una disminución de 35,5% en
comparación a los recursos de 2011. Este grupo,
que representa el 17,7% de la inversión del sector,
también disminuyó en número de proyectos
revisados, cantidad que retrocedió de 68 a 42.
Situación contraria se observó en el grupo de
proyectos Por Ejecutar, los que registraron nuevas
incorporaciones durante el transcurso del
segundo semestre de 2012. En este periodo se
examinaron 109 iniciativas por US$4.374 millones
en inversión, monto que en doce meses registró
un importante aumento de 137,8%. Cabe
destacar que de ésta cantidad de recursos, que
explica cerca de la mitad de la inversión en
Industria (48,9%), US$1.459 millones corresponden
a proyectos con EIA-DIA Aprobado y US$2.915
millones corresponden a proyectos con EIA-DIA
en Trámite.
Por su parte, proyectos de tipo Potenciales
concentran una gran parte de los recursos del
sector. En efecto, todas aquellas iniciativas que
cuentan con un alto grado de posibilidades en su
realización, pero que al cierre de este informe no
figuran como ingresadas al Sistema de Evaluación
de Impacto Ambiental (SEIA), totalizaron US$2.979
millones en inversión, cifra equivalente al 33,3% del
total del sector. Este monto, que fue 1,3% mayor
que lo acontecido a fines de 2011, fue el resultado
de la revisión de 14 iniciativas, cinco menos que en
la medición pasada.
Uno de los sub-sectores que más influyó en este
positivo escenario fue la Industria Forestal que, a
pesar de las caídas en el precio de la celulosa en
los últimos meses, no aminoró sus esfuerzos y
arremetió fuerte este 2012 en celulosa y tableros.
Independiente del desembarco que se está
produciendo en Sudamérica (especialmente en
Uruguay y Brasil), CMPC y Arauco mantienen
intacto sus planes de expansión en Chile. En el
primer caso, CMPC Celulosa espera culminar la
ampliación y modernización de su Planta Laja,
cuya inversión de US$300 millones requerirá
contratar unos 4.000 trabajadores (peak) durante
su periodo construcción y unos 460 puestos de
trabajo permanentes al finalizar las obras.
Arauco también tiene una nutrida agenda de
inversiones en Chile, donde destaca la
construcción y operación de una nueva Planta de
Paneles MDP en la localidad de Teno, previa
inversión de unos US$110 millones. Dicha inversión
generará cerca de 600 puestos de trabajo en fase
de construcción y unos 300 puestos de carácter
permanente en fase operacional.
US$8.937 Millones fue la inversión
catastrada en Industria a
fines del segundo semestre
de 2012.
23,5% Creció la inversión de
proyectos Industriales en
los últimos seis meses.
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A nivel regional, la distribución de los recursos se
concentró, mayoritariamente, en la Región del
Biobío y Metropolitana. Luego, y con montos
menos abultados, en Valparaíso. Estas tres regiones
totalizan US$6.478 millones, es decir, absorben el
72,5% de la inversión del sector.
Bajo este contexto, la región del Biobío encabezó
el ranking con US$4.776 millones, monto que
representa más de la mitad de los recursos de la
Industria (53,4%). La comuna que absorberá la
mayor parte de estos recursos será Talcahuano
con 50,7%, no obstante, iniciativas de tipo
Multicomunal requerirán el 42,5% de la inversión.
En segundo lugar se situó la región Metropolitana
con montos de inversión que alcanzaron los
US$1.272 millones, equivalentes al 14,2% del sector.
Este monto se distribuirá, en mayor medida, entre
las comunas de Maipú (22,1%), Colina (19,7%) y
Renca (8,6%).
Le sigue, con cifras más reducidas, la región de
Valparaíso con US$429 millones, cantidad que
explica el 4,8% de lo registrado en el sector. Esta
inversión se distribuye, principalmente, en
proyectos localizados en las comunas de San
Antonio(40,9%), Llay Llay (25,6%) y Puchuncaví
(11,6%).
Uno de los proyectos más relevantes de este primer semestre es el denominado
“Modernización Ampliación Planta Arauco” o proyecto “MAPA” de Celulosa
Arauco. La firma ingresó a fines de Abril el EIA (Estudio de Impacto Ambiental) a
tramitación, el que consiste, en síntesis, en la modernización de instalaciones y en
el aumento de la capacidad de producción de la Planta Arauco, a través de la
introducción de modificaciones y mejoras en las instalaciones actuales, y en la
habilitación de una nueva línea de producción (Línea 3). Adicionalmente, el
Proyecto contempla la construcción y operación de una línea de transmisión
eléctrica y sus respectivas obras de conexión al SIC (Sistema Interconectado
Central), para aportar energía renovable a dicho Sistema obtenida a partir de
biomasa forestal.
Producto del conjunto de cambios y mejoras que se introducirían en la Línea 2 de
producción, más las interacciones que se generarían con la nueva Línea 3, será
posible optimizar el funcionamiento de la Línea 2, la que alcanzaría una
producción estimada de 540 kADt/año. Por su parte, la Línea de producción L1
cesaría sus operaciones, en los términos indicados en el EIA.
Las tres iniciativas que registran los mayores montos de
inversión en el sector Industrial suman US$4.420 millones,
vale decir, en conjunto absorben prácticamente la mitad
de los recursos industriales (49,5%).
Seguido se mantiene la Compañía Siderúrgica Huachipato, que contempla
una inversión superior a los US$1.800 millones para aumentar la capacidad de
producción anual a 3 millones de toneladas de acero líquido. El proyecto
incluye la introducción de mejoras en la logística portuaria y en el manejo de
materias primas, como también la construcción de una nueva Planta de
Coque. Asimismo, se considera la construcción de una central de
generación de energía eléctrica de 56 MW. El aumento de capacidad
podría estar implementado en un plazo de 5 años, sin perjuicio de las puestas
en marcha parciales que se originen durante ese lapso.
Otro plan de inversión que mantiene en carpeta la filial del grupo CAP, es la
modernización de la unidad de productos planos, mediante el aumento de
la capacidad del Laminador de Planos en Caliente de 600 mil a 1 millón de
toneladas anuales, y la construcción de una nueva planta de recubrimiento
dual de Zincalum-Galvanizado y prepintado. Esta iniciativa, que se mantiene
como Potencial, requerirá de unos US$600 millones para su realización.
En tercer lugar y con una inversión estimada en US$240 millones, la empresa
Gráfico Nº 39 Proyectos de Inversión en Industria
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 40 Inversión en Industria por Sub-Sectores
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 41 Principales proyectos en Industria
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 408
US$ 24
US$ 61
US$ 398
US$ 210
US$ 79
US$ 429
US$ 1.272
US$ 318
US$ 158
US$ 4.776
US$ 125
US$ 154
US$ 356
US$ 85
US$ 83
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
US$ 993
US$ 2.509
US$ 1.247
US$ 3.478
US$ 647
US$ 64
Agroindustria
Forestal
Manufacturera
Minera
Pesquera
Química
Ind
ust
ria
US$ 2.000
US$ 1.826
US$ 594
Celulosa Arauco: ProyectoMAPA
Siderúrgica Huachipato:Aumento a 3 mm ton.
Siderúrgica Huachipato:Laminador Planos en…
18
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº 42 Evolución de proyectos en Infraestructura
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 43 Proyectos de Inversión en Infraestructura
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 9 Resumen de la Inversión en Infraestructura
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 60 6.377 23,0%
Por Ejecutar 77 10.846 39,1%
Potencial 62 10.550 38,0%
Total general 199 27.774 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 12.314
US$ 6.846
US$ 6.726
US$ 7.512
US$ 12.363
US$ 18.835
US$ 24.439
US$ 27.774
90 86 122 124 113 137 186 199
0
50
100
150
200
250
0
5.0 00
10. 000
15. 000
20. 000
25. 000
30. 000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Infraestructura
N° de Iniciativas
US$ 6.377
US$ 10.846
US$ 10.550
0
5.000
10.000
15.000
En Construcción* Por Ejecutar Potencial
Infraestructura Al cierre del segundo semestre de 2012 se contabilizaron US$27.774 millones en proyectos
asociados a Infraestructura, cifra que corresponde a un crecimiento de 13,6% en comparación a
lo registrado en diciembre de 2011. Este sector, que representa el 12,8% del total catastrado,
estuvo marcado por la apuesta que mantiene la cartera de concesiones del MOP, cuyos planes
prevén una inversión cercana a los US$8 mil millones durante el periodo 2012-2014. Entre las
iniciativas más destacadas se encuentra la concesión de 11 nuevos hospitales, con una inversión
de US$2 mil millones y proyectos viales por US$5 mil millones.
Por etapa de avance, en Infraestructura se identificaron 47 proyectos En Construcción, con
saldos por invertir que implican US$6.377 millones. Este grupo de iniciativas, cuya inversión
representa el 23,0% del sector, evidenció un fuerte aumento de 130,5% respecto de los saldos de
evaluaos a fines de 2011.
Por su parte, el grupo de proyectos Por Ejecutar registró inversiones por US$10.846 millones, cifra
que representa el 39,1% de los recursos del sector. Este monto, que evidenció una caída de
11,6% en doce meses, se distribuye mayoritariamente en proyectos incluidos en la cartera de
Concesiones con US$7.065 millones (65,1%), EIA-DIA Aprobado con US$2.081 millones (19,2%) y
EIA-DIA en Trámite con US$1.700 millones (15,7%).
En tanto, la inversión detectada en proyectos de tipo Potencial alcanzó los US$10.434 millones,
los que equivalen al 38,0% de lo registrado en el sector. Este último monto, que considera la
incorporación de importantes proyectos de infraestructura pública (tales como terminales
portuarios, conexiones ferroviarias y el anunciado regreso a estudios de factibilidad del puente
sobre el canal de Chacao), generó una positiva variación de 63,5% en comparación a lo
publicado en el informe de diciembre de 2011.
A principios de noviembre de 2012, la Coordinación de Concesiones del Ministerio de Obras
Pública, presentó la cartera de proyectos concesionados a licitar durante el período 2012-
2014. Propuestas emblemáticas como la construcción de la autopista Vespucio Oriente, la
ampliación del aeropuerto Arturo Merino Benítez o el diseño de un nuevo complejo fronterizo
en el paso Los Libertadores, serán parte de una serie de 17 iniciativas que comenzarán sus
procesos de licitación antes de que termine el año y durante todo 2013.
En Infraestructura Vial se encuentra en proceso de licitación el “Mejoramiento de la Ruta
G21” y próximos a licitar el “Mejoramiento de la Ruta Nahuelbuta” y “Puente Industrial sobre
el Rio Bio Bio”. Además, se contempla la licitación de proyectos emblemáticos como
“Américo Vespucio Oriente”, con US$2.000 millones de inversión, y “Costanera Central”,
cuya inversión es de US$2.065 millones.
13,6% Aumentó la inversión en
Infraestructura respecto a
fines de 2011.
US$27.774 Millones fue la inversión en
Infraestructura detectada
a diciembre de 2012.
Cat
astr
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cto
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01
2
19
Al distribuir geográficamente los proyectos de inversión se
observa que, entre las regiones Metropolitana, Valparaíso
y Antofagasta se concentra la mayor parte de los
recursos, los que en suma representan el 65,0% de lo
considerado en Infraestructura (US$18.052 millones).
En el primer caso, la región Metropolitana registró la cifra
más acentuada con US$9.975 millones en inversión, lo que
explica el 35,9% del sector. Dicho monto se encuentra
asociado, principalmente, a iniciativas que consideran a
más de una comuna para su materialización o
“Intercomunales” (con el 84,8% de los recursos
capitalinos). Más atrás, y con montos más disminuidos, se
encuentran proyectos localizados en la comuna de
Pudahuel (7,5%) y Santiago (2,3%).
A continuación se ubicó la región de Valparaíso con
proyectos por US$5.626 millones, cifra equivalente al 20,3%
de los recursos. Al desagregar esta cantidad de recursos,
se observó que gran parte de ellos se realizarán en la
comuna de Los Andes (72,7%) seguido de proyectos
Intercomunales (13,3%) y Valparaíso (8,5%).
En el tercer lugar de este sector se registró la región de
Antofagasta con una inversión de US$2.451 millones, cifra
equivalente al 8,8% de los recursos en Infraestructura. La
comuna que concentró la mayor parte de estos recursos
fue Antofagasta (65,0%), seguida de proyectos
Intercomunales y Mejillones (8,9%).
Otro de los proyectos importantes considerado en este sector es “Américo Vespucio Oriente”. Esta iniciativa prevé el mejoramiento de la ruta que va desde
avenida Grecia (por el sur) hasta avenida El Salto (por el norte), en una longitud aproximada de 13 kilómetros, atravesando 7 comunas. La obra considera una
inversión aproximada de unos US$2.000 millones. Se construirá como un túnel subterráneo que se ubicará a poca profundidad: 15 metros bajo la actual avenida.
Esa fórmula se empleará entre Nueva Costanera y Grecia. Una de las mayores innovaciones que incluirá la carretera será la forma en que se edificará. Por
primera vez en la capital se construirá una autopista bajo tierra de dos niveles, es decir, los vehículos irán en un piso hacia un sentido y en uno inferior hacia el
otro.
La mejora en la calidad y capacidad existente de la
Infraestructura Vial ha sido uno de los principales ejes del
sector. En este ámbito destaca el “Corredor Bioceánico
Aconcagua”, “Autopista Costanera Central” y “Américo
Vespucio Oriente”, proyectos que implican en conjunto una
inversión superior a los US$8 mil millones, cifra equivalente al
29,0% de los recursos medidos en Infraestructura.
En primer lugar, y con una inversión de US$4.000 millones aproximadamente, figura el Corredor Bioceánico
Aconcagua, el cual considera la construcción de un túnel desde Mendoza (Argentina) hasta Los Andes
(Chile), y la rehabilitación y construcción de aproximadamente 210 kilómetros de la traza histórica del
Ferrocarril Trasandino. Además, se prevé la electrificación completa del ferrocarril, la trocha ancha desde
Mendoza hasta Los Andes y la construcción de una represa hidroeléctrica para autoabastecerse de
energía de 300 MW.
Seguido asoma el proyecto “Autopista Costanera Central”, el que considera la construcción de la quinta
autopista urbana de la capital y cuya inversión bordeará los US$2.065 millones. Consiste en una carretera
subterránea de 20 km. y 6 carriles que se extenderá a través de las comunas de Santiago, Pedro Aguirre
Cerda, San Miguel, San Joaquín, Macul, La Florida y Puente Alto.
Gráfico Nº 44 Proyectos de Inversión en Infraestructura
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 45 Origen de la Inversión en Infraestructura
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 46 Inversión en Infraestructura por Sub-Sectores
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 47 Principales proyectos en Infraestructura
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 2.741
US$ 228
US$ 316
US$ 2.451
US$ 1.347
US$ 1.143
US$ 5.626
US$ 9.975
US$ 228
US$ 103
US$ 1.554
US$ 120
US$ 39
US$ 1.658
US$ 71
US$ 173
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
Privado US$
10.848
Público US$
7.167
Mixto US$
9.759
39,1%
25,8%
35,1%
US$ 854
US$ 6.861
US$ 5.362
US$ 3.087
US$ 4.878
US$ 4.577
US$ 2.154
Aeropuertos
Concesiones Viales
Ferrocarriles
Metros
Obras Públicas
Otros Infraestructura
Puertos
Infr
aest
ruct
ura
US$ 4.000
US$ 2.065
US$ 2.000
Concesiones: CorredorBioceánico Aconcagua
Concesiones: AutopistaCostanera Central
Concesiones: AméricoVespucio Oriente
20
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº 48 Evolución de proyectos en Minería
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 49 Proyectos de Inversión en Minería
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 10 Resumen de la Inversión en Minería
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 55 24.175 24,1%
Por Ejecutar 85 26.252 26,2%
Potencial 19 49.719 49,6%
Total general 159 100.146 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 8.455
US$ 10.427
US$ 16.015
US$ 21.434
US$ 35.166
US$ 46.613
US$ 81.354
US$ 100.146
17 46 66 107 105 136 174 159
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
200
0
20. 000
40. 000
60. 000
80. 000
100 .000
120 .000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Minería
N° de Iniciativas
US$ 24.175
US$ 26.252
US$ 49.719
0
11.000
22.000
33.000
44.000
55.000
En Construcción* Por Ejecutar Potencial
Minería
23,1% Aumentó la inversión
respecto de la medición
de fines de 2011.
US$100.146 Millones es la inversión
catastrada en Minería a
diciembre de 2012.
Nuevamente el rubro minero se presenta como la actividad económica más relevante del país, con
una abultada cartera de proyectos que, de materializarse en plenitud, desembolsará nada menos que
US$100.146 millones. Esta gran cantidad de recursos, constituida en base a 159 proyectos, representa el
46,2% del monto total catastrado a diciembre de 2012, así como también un positivo aumento de 23,1%
en comparación a los resultados obtenidos a fines de 2011.
No obstante este alentador escenario, las compañías mineras están afrontando una serie de
dificultades que afectarían negativamente el desarrollo de sus diversos planes de expansión. Recursos
humanos, tipo de cambio, la drástica caída de las leyes de mineral y la judicialización de grandes
proyectos de generación eléctrica son las materias de mayor inquietud, variables que podrían significar
el estancamiento de unos US$23 mil millones entre iniciativas que se encuentran próximas a ejecutar y
aquellas que ya se encuentran en construcción.
Bajo esta perspectiva, el catastro reveló que los saldos por invertir de proyectos que se encuentran En
Construcción totalizaron US$24.175 millones, cifra equivalente al 24,1% del total en minería y un aumento
de 94,4% respecto de los proyectos en construcción considerados en diciembre de 2011.
Por su parte, los proyectos agrupados en la etapa Por Ejecutar registraron una inversión de US$26.252
millones. Dicho monto, que significó una disminución de 25,7% en doce meses, equivale al 26,2% del
total analizado en el sector. Al desagregar este último dato, se tiene que US$14.011 millones
corresponden a proyectos con tramitación ambiental aprobada, mientras que los US$12.241 millones
restantes corresponden a iniciativas que se encuentran en plena calificación ambiental.
En tanto, proyectos considerados como Potenciales sumaron US$49.719 millones, cifra que se elevó
63,5% respecto de la medición publicada en el año 2011. Este importante conjunto de inversiones, de
carácter potencial, representa prácticamente la mitad del total acumulado en el sector minero (49,6%).
Uno de los hitos registrados durante el segundo semestre de 2012 fue el inicio de la construcción del
proyecto “Chuquicamata Subterránea”, el cual es impulsado por Codelco Chile bajo una inversión de
US$3.800 millones aproximadamente. Esta iniciativa, que es uno de los cinco proyectos estructurales
de la estatal, permitirá extender al menos 50 años la vida útil de la mina a rajo abierto más grande del
mundo. Contempla un inicio de operación para el año 2018, donde la mina subterránea en régimen
producirá 140 mil toneladas de mineral por día, lo que significará una producción anual de 340 mil
toneladas de cobre fino y más de 18 mil toneladas de molibdeno fino.
Otra empresa que marcó presencia durante la segunda mitad del año fue Andina Minerals, la cual inició la tramitación ambiental del “Proyecto Minero Volcán”,
iniciativa que contempla la extracción de oro y para la que destinará unos US$800 millones. La iniciativa está ubicada a 120 km al Este de la ciudad de Copiapó,
Región de Atacama, y comprende las instalaciones industriales necesarias para la explotación de dos rajos abiertos, de los cuales se extraerá el mineral.
En la etapa de construcción el proyecto requerirá un promedio de 1.480 trabajadores y un máximo estimado de 3.000 trabajadores en sistemas de turnos y durante la
etapa de operación el requerimiento de mano de obra alcanzará aproximadamente un máximo de 450 trabajadores.
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Como es de esperar, la actividad minera se muestra
agrupada mayoritariamente en el extremo norte del
país, donde las regiones de Antofagasta, Atacama y
Tarapacá acaparan un extraordinario portafolios de
proyectos por US$79.463 millones, magnitud de recursos
que representa el 79,3% del total de la inversión del
sector.
De forma desagregada, la región de Antofagasta
mantiene su liderazgo al registrar 58 iniciativas y una
inversión de US$35.203 millones. Este monto, que
representa el 35,2% del total del rubro, se encuentra
localizado, principalmente, en las comunas de Calama
(41,4%), Sierra Gorda (24,1%) y Antofagasta (13,2%).
Un poco más atrás, la región de Atacama contabilizó 47
iniciativas por US$30.876 millones, es decir, percibe el
30,8% del monto total. Las principales comunas
receptoras de estas inversiones son Tierra Amarilla
(43,7%), proyectos Intercomunales (16,1%) y Diego de
Almagro (14,3%).
Por su parte, la región de Coquimbo se alzó al tercer
lugar con 13 proyectos por US$13.384 millones. Este
monto, equivalente al 13,4% del total del sector, se
distribuye esencialmente entre las comunas de
Salamanca (con el 74,8% de la inversión regional), La
Higuera (18,5%) e Illapel (4,5%).
El proyecto de mayor inversión en este catastro es el denominado “Ampliación Mina Los Pelambres”, cuya
inversión asociada estima cerca de US$10.000 millones. Este megaproyecto, que se encuentra en etapa de
prefactibilidad, corresponde a la cuarta ampliación del yacimiento Los Pelambre, la mayor entre las tres
realizadas. El objetivo es duplicar la actual capacidad (en torno a 400 mil toneladas de cobre fino) y pasar a
una producción de entre 730 y 750 mil toneladas tras la ampliación. Como se trata del doble de capacidad
requerirá de mayor infraestructura, donde se puede destacar la construcción de un nuevo tranque de
relaves; una línea de agua completa (en particular, la implementación de un nuevo sistema de
desalinización de agua de mar); hacer una línea de transmisión de energía; e incluso una nueva central
eléctrica, pues se requerirá de unos 200 MW adicionales a los 180 MW que se usan actualmente.
En segundo lugar se registró el proyecto minero “Nueva Andina - Fase II” o también llamado “Expansión Andina 244”. Este gran proyecto, que desarrollará la
División Andina de Codelco Chile bajo una inversión de unos US$6.800 millones, consiste en la expansión de la capacidad de tratamiento en 150.000 toneladas
por día (tpd) de mineral, pasando desde las 94.000 tpd (alcanzadas con la Fase I) a 244.000 tpd nominales. Lo anterior se traduce, para los primeros 30 años de
operación, en una producción adicional de 393.000 toneladas anuales de cobre fino, lo que llevaría a la División Andina a producir alrededor de 643.000
toneladas de cobre fino al año.
A continuación se encuentra el plan de expansión de Collahuasi (Fase III), el cual estima invertir unos US$6.500 millones para su ampliación, a través, de la
instalación de dos ligas de molienda que activarían entre 270 mil a 380 mil toneladas de procesamiento de mineral por día. Se contempla aumentar la
producción, desde las 500 mil toneladas de cobre promedio anuales actuales, hasta 800 mil toneladas con una sola línea y a más de un millón de toneladas
con ambas líneas. La operación de este proyecto se contempla para el segundo semestre de 2017.
El sector minero chileno se compone fundamentalmente de
productores de cobre, oro y plata. No obstante, las mayores
inversiones están asociadas a las actividades del cobre. Entre ellas
se encuentran los proyectos de mayor inversión del catastro, donde
los tres primeros suman en conjunto US$23.300 millones, monto que
constituye el 23,3% de los recursos del sector.
Gráfico Nº 50 Proyectos de Inversión en Minería
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 51 Origen de la Inversión en Minería
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 52 Inversión en Minería por Sub-Sectores
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 53 Principales proyectos en Minería
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 12
US$ 1.106
US$ 7.995
US$ 35.203
US$ 30.876
US$ 13.384
US$ 7.806
US$ 378
US$ 3.130
US$ 0
US$ 0
US$ 0
US$ 14
US$ 0
US$ 83
US$ 159
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
Privado US$
71.107
Público US$
22.082
Mixto US$
6.957
71,0%
22,0%
6,9%
US$ 70.732
US$ 29.415
Cobre
No Cobre
Min
ería
US$ 10.000
US$ 6.800
US$ 6.500
Ampliación LosPelambres
Nueva Andina Fase II(Expansión Andina 244)
Expansión CollahuasiFase III
22
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº 54 Evolución de proyectos en Servicios
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 55 Proyectos de Inversión en Servicios
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 11 Resumen de la Inversión en Servicios
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 55 4.199 43,9%
Por Ejecutar 51 3.543 37,1%
Potencial 26 1.813 19,0%
Total general 132 9.554 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 2.230
US$ 2.557
US$ 5.417
US$ 6.145 US$
4.952
US$ 7.081
US$ 8.552
US$ 9.554
35 41 51 60 66 79 134 132
0
20
40
60
80
100
120
140
160
0
2.0 00
4.0 00
6.0 00
8.0 00
10. 000
12. 000
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Servicios
N° de Iniciativas
US$ 4.199
US$ 3.543
US$ 1.813
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
En Construcción* Por Ejecutar Potencial
Servicios
Un positivo escenario se espera para los próximos años para el sector Servicios, donde
proyectos asociados a la construcción, remodelación y/o ampliación de hospitales y clínicas
privadas; construcción de plantas de saneamiento de aguas; edificación de torres de
oficinas; planes de expansión de centros educacionales y la renovación de flotas para el
servicio de transporte de pasajeros aéreo y terrestre, entre otros, totalizaron 132 iniciativas con
una inversión de US$9.554 millones. Dicho monto, que superó en 11,7% a la cantidad
registrada en la medición entregada a fines de 2011, representa el 4,4% del global catastrado
al cierre del año 2012.
Más en detalle, de los US$9.554 millones detectados en este rubro, US$4.199 millones
corresponden a los saldos por invertir de aquellos proyectos que se encuentran En
Construcción. Este monto de inversión presentó una contracción de 12,8% en comparación a
diciembre de 2011 y representa una buena parte de los recursos que exhibe el sector (43,9%).
En tanto, las 51 iniciativas que se encuentran Por Ejecutar sumaron US$3.543 millones en
inversión, lo que demostró un incremento de 23,7% más que lo registrado en el catastro del
año anterior. Este grupo de proyectos, cuyos recursos representan el 37,1% del total en
Servicios, se desagrega en 10 iniciativas registradas en el Programa de Concesiones (con un
total de US$1.987 millones), seguido de 32 proyectos con EIA-DIA Aprobado (US$1.082
millones) y 9 con EIA-DIA en Trámite (US$473 millones).
En cuanto a la inversión catastrada en proyectos Potenciales, que son aquellos que cuentan
con altas probabilidades de realización, pero que aún no ingresan al SEA (Servicio de
Evaluación Ambiental) o al Sistema de Concesiones, han contabilizado 26 iniciativas por
US$1.813 millones, monto que evidenció un fuerte crecimiento de 107,4% en doce meses. Esta
cantidad de recursos, que representa el 19,0% del sector, estuvo asociada al ingreso de
proyectos potenciales considerados en el programa de infraestructura hospitalaria que
impulsa la Coordinación de Concesiones de Obras Públicas.
Entre los hitos del segundo semestre se encuentra la presentación, por parte de la Coordinación de
Concesiones del Ministerio de Obras Públicas, de la cartera de proyectos concesionados a licitar
durante el período 2012-2014. Entre los proyectos presentados destaca el “Segundo Programa de
Infraestructura Hospitalaria, iniciativa que implica la construcción de 11 nuevos hospitales con una
inversión aproximada de US$2 mil millones.
Entre los recintos a concesionar destacan los hospitales Salvador – Geriátrico, Felix Bulnes, Sótero del
Río y Puente Alto, además de la nueva red de cinco nuevos recintos hospitalarios en la Quinta
Región y centro sur del país. A ello se suma la reciente adjudicación del nuevo Hospital
concesionado de Antofagasta.
11,7% Aumentó la inversión en
diciembre de 2012
respecto de lo publicado
a fines de 2011.
US$9.554 Millones es la inversión que
registró el sector Servicios
al cierre de 2012.
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La inversión a nivel regional se muestra concentrada
mayoritariamente en el área Metropolitana donde, a
diciembre de 2012, se acumulan US$5.160 millones en
inversión. Esta cifra, que representa más de la mitad de
lo registrado en todo el país (54,0%), recae en las
comunas de Huechuraba (que absorbe 15,5% de la
inversión metropolitana), Puente Alto (11,0%) y San
Miguel (9,7%).
En tanto, una gran cantidad de recursos están
asociados a proyectos de tipo Multiregional, situación
que al cierre de este informe representó una inversión
de US$1.556 millones, cifra equivalente al 16,3% del total
del sector.
Con cantidades menos abultadas, la región de
Valparaíso se presentó con una inversión de US$853
millones, lo que explica el 8,9% del sector. Esta cifra se
distribuye, mayoritariamente, en la comuna de Viña del
Mar (60,6%), seguida de Quillota (US$19,5%) y Villa
Alemana (16,1%).
Por su parte, la región de Antofagasta registró US$540
millones, cifra que representa el 5,7% del total del
sector. La comuna que participa más activamente del
monto es Antofagasta (con un amplio 94,6%) y seguida
solo de Calama (con el 5,4% restante).
El proyecto de más alta inversión se encuentra asociado al plan de LAN Airlines para expandir y renovar su flota de ruta nacional, iniciativa calculada en unos
US$1.330 millones al cierre de 2012. Desde el 2011 han llegado, y continuarán haciéndolo, nuevos aviones de la familia Airbus 320 que se están sumando a las
aeronaves que se encuentran en operación. Estas modernas aeronaves tienen una nueva configuración que permite transportar 174 pasajeros con el mismo
estándar de espacio para todas las filas. Las nuevas cabinas cuentan también con una fila más de pantallas que permiten una mejor visión de todos los pasajeros
para disfrutar del sistema de entretenimiento a bordo. Adicionalmente, con el fin de brindarles una mayor comodidad, LAN ha puesto a disposición de sus pasajeros
Comodoro, en vuelos dentro de Chile, más asientos preferentes en las primeras filas del avión, que les permitirá ser los primeros en desembarcar, haciendo más
expedito y rápido su viaje.
En segundo lugar, y como parte de un plan global de inversiones al año 2020, el grupo Hispano Chilena contempla el desarrollo del megaproyecto “Ciudad
Empresarial” compuesto principalmente por 4 iniciativas orientadas al desarrollo del centro de negocios. En términos generales, éstas comprenden la construcción
de edificios de oficinas, servicios, obras de mejoramiento vial e incorporación de áreas verdes, con una inversión estimada en US$670 millones.
En tanto, y con un monto estimado en unos US$500 millones, se encuentra el proyecto “Reconstrucción Hospital Gustavo Fricke” que impulsa el Ministerio de Salud.
La obra, localizada en la ciudad de Viña del Mar, región de Valparaíso, considera una superficie aproximada de 92.000 m2, con un programa médico
arquitectónico que contempla: 116 camas críticas, es decir un aumento de un 23,4% de la capacidad actual, 438 camas de hospitalización, que significa un
incremento de un 20,3% de la actual capacidad. Además 21 pabellones quirúrgicos: 16 de cirugía general, 3 de traumatología y 2 de urgencia, 3 pabellones de
hemodinamia y 7 salas de parto integral.
Gráfico Nº 56 Proyectos de Inversión en Servicios
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 57 Origen de la Inversión en Servicios
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 58 Inversión en Servicios por Sub-Sectores
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 59 Principales proyectos en Servicios
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 1.556
US$ 0
US$ 23
US$ 540
US$ 118
US$ 31
US$ 853
US$ 5.160
US$ 110
US$ 495
US$ 326
US$ 21
US$ 48
US$ 239
US$ 0
US$ 34
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
Privado US$
5.328
Público US$
1.978
Mixto US$
2.249
55,8%
20,7%
23,5%
US$ 4.505
US$ 729
US$ 4.319
Servicios Médicos
Servicios Sanitarios
Otros Servicios
Serv
icio
s
US$ 1.330
US$ 670
US$ 500
LAN Airlines: Plan deRenovación de Flota
Ciudad Empresarial:Master Plan 2020
Minsal: ReconstrucciónHospital Gustavo Fricke La variedad de iniciativas que componen este sector económico prevén US$9.554 millones en inversión. De
esta cifra, US$2.500 millones se destinarán a las tres iniciativas más importantes, en lo que a recursos se
refiere. La renovación de una flota aérea, el crecimiento orgánico de un centro de negocios y la
construcción de la más amplia red de asistencia médica del país, explican el 26,2% del total en Servicios.
24
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
* http://www.subtel.gob.cl = Informe Anual del Sector Telecomunicaciones Septiembre 2012
Gráfico Nº 60 Evolución de proyectos en Telecomunicaciones
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 61 Proyectos de Inversión en Telecomunicaciones
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 12 Resumen de la Inversión en Telecomunicaciones
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 13 4.505 100,0%
Por Ejecutar
Potencial
Total general 13 4.505 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 1.506 US$
818
US$ 757
US$ 805
US$ 926
US$ 1.780
US$ 4.238
US$ 4.505
16 11 8 5 6 11 12 13
0
2
4
6
8
10
12
14
16
18
0
500
1.0 00
1.5 00
2.0 00
2.5 00
3.0 00
3.5 00
4.0 00
4.5 00
5.0 00
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Telecomunicaciones
N° de Iniciativas
US$ 4.505
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
En Construcción*
Telecomunicaciones
6,3% Aumentó la inversión en
Telecomunicaciones
respecto de lo acontecido
a fines de 2011.
US$4.505 Millones es la inversión
catastrada a diciembre
dede 2012.
El sector de las Telecomunicaciones, que en el
último año se ha transformado en uno de los más
competitivos del país, registró a diciembre de
2012 una cartera de proyectos por US$4.505
millones en inversión. Dicho monto, que
evidenció un aumento de 6,3% respecto de lo
publicado a fines de 2011, representa el 2,2% del
global catastrado.
El gran motor de esta industria, y que
seguramente impulsará el crecimiento con la
llegada de la tecnología 4G, es el internet móvil.
Según datos proporcionados por la *Subtel
(Subsecretaría de Telecomunicaciones), se
estima que de los 23,1 millones de clientes
contabilizados en septiembre de 2012, un 30%
tiene internet móvil, mientras que para fines de
2013 la cantidad de abonados debiera llegar a
un 50%.
Uno de los servicios de Telecomunicaciones que
presenta grandes desafíos es la televisión de
pago, esto debido a la mayor competitividad
que debería presentar internet. A pesar del
"apagón" de decodificadores ilegales que
realizaron las empresas del sector, las nuevas
tecnologías podrían dificultar el desarrollo de
este negocio puesto que la calidad de la banda
ancha va a ir creciendo y mejorando (con el
4G), sumado a televisores capacitados para
transmitir una alta recepción con conexión a
internet y en tiempo real. Si a eso se suma una
oferta de televisión abierta en HD, que cada día
tiene mejor cobertura y calidad sin tener que
pagar un plan, se producirá una mayor y nueva
competencia en un servicio que durante años se
ha mantenido sin sobresaltos.
Entre los planes de inversión más cuantiosos que
registra esta medición se encuentra el de Entel
Chile, que contempla un total de US$3.000
millones a tres años. En este contexto, para el
2012 se prevé desembolsar unos US$900 millones,
cuyo proceso permitirá el aumento del negocio
de telefonía móvil y banda ancha móvil.
Respecto de otras acciones de la compañía
para 2012, seguirá la ampliación de la red de
fibra óptica, para mejorar los servicios de
tecnologías de información para las empresas. En
tanto, la inversión que deberá realizar la empresa
en los próximos tres años para adaptarse a la
nueva ley que regula la instalación de torres de
antenas celulares superará los US$50 millones.
Otro hito conseguido como oferente de servicios
de datacenter del país, Entel obtuvo la
certificación Tier 3 para el diseño de la segunda
etapa de su datacenter en Ciudad de Los Valles,
cuya construcción se inició en octubre de 2011 y
se espera estar en operación en julio de 2012,
obra que significará una inversión de US$35
millones.
A septiembre de 2012, las empresas con mayor participación en el mercado de la telefonía móvil son Movistar
(37,9%), Entel PCS (37,8%) y Claro (23,5%). En tanto, el 0,9% restante se distribuye entre las nuevas empresas de
telefonía móvil Virgin Mobile, VTR Móvil, Nextel, GTD móvil y Netline, que en conjunto totalizan cerca 200 mil clientes.
Por su parte, la TV de paga son VTR (44,4%), seguida por Telefónica (19,6%), el Grupo Claro (18,1%) y DirecTV (11,9%).
* De acuerdo a las cifras obtenidas en el sitio web
de la Subtel, en Chile existen más de 23 millones
de clientes de telefonía móvil, más de 3 millones
de líneas fijas, casi 2 millones de contratos de
televisión por cable y más de 3 millones de
conexiones de Internet. Es decir, más de 28
millones de consumidores que utilizan servicios
de empresas de telecomunicaciones.
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Por su parte, el plan de inversiones de Telefónica Chile contempla unos US$2.500 millones entre 2011 y
2014, es decir, desembolsos estimados en US$500 millones anuales en promedio. Las inversiones van a
estar centradas en el área digital, específicamente, a la expansión de los servicios de banda ancha.
Sin embargo, y de acuerdo con datos publicados por la empresa, los planes de inversión proyectados
para este 2012 serán en torno a US$700 millones aproximadamente, de los cuales un 10% estará
enfocado a soluciones y herramientas tendientes a aumentar la productividad, mientras que un 60%
estará orientado a conectividad y banda ancha satelital, permitiendo la comunicación con zonas
rurales y aisladas. En este último foco se prevé el desarrollo de fibra óptica para llegar a unos 700 mil
hogares en el país con banda ancha inalámbrica, desarrollando las redes de celulares y de telefonía
móvil que sean capaces de proveer esta tecnología, que es de alta capacidad y velocidad.
Asimismo, Movistar afina el lanzamiento del servicio MediaRoom, que es parte del servicio exclusivo de
IPTV, cuya plataforma aún se está desarrollando y se espera su disponibilidad comercial en los
próximos meses. Además, el decodificador “Set Top Box” contará con esta tecnología (MediaRoom)
de Microsoft, la cual permitirá al usuario almacenar hasta 250 GB de contenido.
La compañía Claro, prevé una inversión de US$ 650 millones para el año 2012, a nivel regional. Destaca entre las actividades, la construcción de una red de
fibra óptica en la Patagonia, la cual contempla un cableado soterrado duplicado que atravesará el Estrecho de Magallanes para alcanzar la Isla de Tierra
del Fuego y el sur de Argentina, invertirá en este proyecto alrededor de US$20 millones.
Asimismo, la empresa de telecomunicaciones se encuentra en etapa de construcción de un nuevo data center en la comuna de Colina, en Santiago. El
espacio, que estará en un predio de 76.843 m2, tendrá una superficie construida de 27.249 m2. y su inversión estará en torno a los US$85 millones. Este data
center tendrá oficinas, salas para distribución eléctrica, climatización, grupos electrógenos, bodegas y servicios generales, los que estarán operando el
segundo semestre de 2013. Contará además con 299 estacionamientos y una planta de tratamiento de aguas servidas.
Otras compañías que destacan por sus planes de inversión son:
VTR (80% de la estadounidense Liberty Global y 20% de CorpGroup), que maneja una tasa de inversión del orden de los US$250 millones anuales con el
objetivo de redoblar su apuesta en el país, principalmente, para ingresar a telefonía móvil, pero también para seguir creciendo en la fija. Estos montos se
destinarán a la construcción y ampliación de sus redes fijas y móviles, así como en inversiones necesarias en capacidad y equipos, que en términos de
cobertura, los esfuerzos están destinados en ampliar el espectro para llegar a más lugares dentro del país. También, en telefonía fi ja, destaca la mayor
cantidad de clientes netos del mercado con más del 50% de los donantes de otras empresas.
Por su parte, el plan de inversiones de Nextel Chile por unos US$400 millones, que corresponde a la implementación de los bloques licitados por la
Subsecretaría de Telecomunicaciones (Subtel), lo que permitirán a la empresa entrar al negocio de la telefonía móvil y banda ancha móvil.
Específicamente, de un total de 90 MHz licitados, la compañía se quedó con los bloques B y C (de 30 MHz cada uno), lo que significa que estaría en
condiciones de operar comercialmente en telefonía móvil tras una inversión que considera el despliegue de redes, antenas y oficinas comerciales, que en
una primera instancia, serían cerca de 20 nuevas oficinas a los largo del país. Asimismo, la operadora de telecomunicaciones lanzó su servicio PRIP, el
sistema de comunicación digital integrado que permite a sus usuarios comunicarse ilimitadamente, por un costo fijo, con cualquier contacto Nextel en
Chile y en los países donde la multinacional tiene presencia como Estados Unidos, México, Brasil, Perú y Argentina. La operadora de telecomunicaciones
también planea para este año ingresar al segmento empresas.
Gráfico Nº 62 Origen de la Inversión en Telecomunicaciones
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 63 Principales proyectos en Telecomunicaciones
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Privado US$
4.463
Mixto US$ 42
99,1%
0,9%
US$ 1.850
US$ 1.320
US$ 380
Entel Chile: Plan deInversiones 2012 - 2015
Telefónica Chile: Plan deInversiones 2011 -2014
Claro Chile: Plan deInversiones 2012
“La Subtel estima que a fines de 2013, el 50% de los teléfonos móviles debería tener internet móvil,
producto de la entrada de 4G. Esto, dado por el efecto competitivo de la llegada de 4G, que va a
tener un impacto sobre la calidad y los precios de la tecnología 3G actual”.
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S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº 64 Evolución de proyectos en Turismo
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 65 Proyectos de Inversión en Turismo
Diciembre 2012 (US$ MM)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº 13 Resumen de la Inversión en Turismo
Diciembre 2012 (US$ MM)
Etapa Nº de
proyectos Inversión total
% del total general
En Construcción* 21 1.376 83,5%
Por Ejecutar 5 114 6,9%
Potencial 10 159 9,6%
Total general 36 1.648 100,0%
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 1.326
US$ 5.418
US$ 1.453 US$
796 US$ 496
US$ 451
US$ 1.499
US$ 1.648
23 38 36 27 16 20 41 36
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
0
1.0 00
2.0 00
3.0 00
4.0 00
5.0 00
6.0 00
2001 2004 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Inversión Turismo
N° de Iniciativas
US$ 1.376
US$ 114 US$ 159
0
300
600
900
1.200
1.500
En Construcción* Por Ejecutar Potencial
Turismo
Ante el aumento en la cantidad de turistas que
año a año visitan Chile, este sector se encuentra
adecuando su oferta turística con
trascendentales planes de inversión. Prueba de
ello es que, a diciembre de 2012, la cartera de
proyectos contempla US$1.648 millones en
inversión, monto que es 10,0% superior a lo
estimado en la medición de fines de 2011. Este
monto, que representa el 0,8% del global
catastrado, permitirá adecuar la oferta turística
para que ésta sea más competitiva en
comparación con la que se promociona en otros
países de América Latina.
Más en detalle, el sector mantiene la tendencia
al alza en la inversión hay registrar 21 iniciativas
En Construcción, con saldos por invertir que se
calculan en US$1.376 millones. Esta cantidad de
recursos, si se compara con lo publicado en la
medición de 2011, registra un crecimiento de
15,6% en doce meses.
Por su parte, proyectos clasificados en la etapa
Por Ejecutar totalizaron US$114 millones en
inversión, situación que también significó un
positivo incremento de 78,4% respecto del monto
registrado el año anterior. Esta cifra se desagrega
en US$52 millones en proyectos con EIA-DIA
Aprobado y US$62 millones en iniciativas que a
diciembre de 2012 permanecen con su EIA-DIA
en tramitación ambiental.
El vigoroso escenario que se observa en el sector
contrasta con el desarrollo registrado en
proyectos Potenciales, conjunto de iniciativas
que finalizaron esta medición con una inversión
de US$159 millones, lo que representa una baja
de 35,3% en doce meses.
Entre las iniciativas que se consideran en la
cartera de proyectos destacan aquellas
destinadas al turismo invernal, las cuales
desembolsarán unos US$70 millones durante el
2012. En la zona central, Inmobiliaria Valle
Nevado invertirá unos US$35 millones (de un total
de US$190 millones a 2022) para su proyecto
“Pueblo de Montaña”.
En tanto, El Colorado también está ampliando sus
instalaciones donde, en los últimos tres años, ha
desembolsado US$7 millones para aumentar el
acceso a las pistas, mejorar sus medios de
elevación y potenciar las actividades de Ski en
Farellones.
Por su parte, La Parva aumentó en 30% su
dominio esquiable gracias a la compra de un
nuevo andarivel de silla en el Valle de Fabres. En
los últimos tres años, considerando el desarrollo
inmobiliario, se han invertido unos US$19 millones,
mientras que para este año se esperan unos US$7
millones.
No solo en la zona centro se está invirtiendo, sino
también en el sur existen novedades. El centro de
Ski Corralco, a 50 km de Temuco, región de la
Araucanía se proyecta un nuevo complejo
invernal de montaña, bajo una inversión de
US$25 millones para la construcción de un hotel 5
estrellas, de 5.500 m2 y 60 habitaciones, cuya
entrada en operaciones se prevé para 2013.
US$1.648 Millones es la inversión
catastrada en Turismo al
cierre de 2012.
10,0% Aumentó la inversión del
Sector entre diciembre de
2011 y diciembre de 2012.
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Al revisar la situación en las diferentes zonas, la
inversión del sector Turismo se ha concentrado
especialmente en las regiones de Coquimbo,
Valparaíso y Metropolitana, que en su conjunto
absorberán el 80,6% del sector, vale decir, US$1.328
millones.
En este escenario, la región de Coquimbo encabeza
este ranking al percibir US$638 millones. Dicho monto,
que representa el 38,7% de la inversión en turismo, se
localizará mayoritariamente en la comuna de La
Serena (98,4%), mientras que el resto de la inversión se
destinará a la comuna de Coquimbo (1,6%).
Por su parte, la región de Valparaíso se presenta
como la segunda de mayor inversión, con proyectos
que en suma totalizan US$424 millones. Este monto,
que representa el 25,7% del sector, se encuentra
distribuido principalmente en las comunas de
Algarrobo (26,6%), Puchuncaví (22,3%) y Papudo
(20,0%).
En tanto, la región Metropolitana registró un tercer
lugar con inversiones por US$266 millones. Esta cifra,
equivalente al 16,1% de los recursos turísticos. Los
proyectis se encuentran mayoritariamente en las
comunas de Lo Barnechea (43,2%), Las Condes
(24,4%) y Vitacura (15,8%).
En el catastro del primer semestre se contabilizaron 35 grandes proyectos por US$1.655 millones en
inversión. De estas iniciativas, las tres de mayor presupuesto absorberán más de la mitad de los
recursos (58,0%), es decir, unos US$960 millones.
La iniciativa de mayor inversión es “Puerta del Mar de La Serena” de Inmobiliaria La Cruz del Molino y cuya inversión se calcula en unos US$614 por invertir (de un
total de US$1.500 millones en 10 años). Este megaproyecto es un complejo Inmobiliario-Turístico ubicado en el borde costero de la ciudad de La Serena, región
de Coquimbo, a unos 470 km de Santiago. La superficie total de su terreno es de 167 hectáreas, incluyendo un kilómetro de playa con amplios accesos, inserto
dentro de un área costera de 25 kilómetros. Además, el proyecto prevé la construcción del proyecto "Laguna del Mar" bajo una inversión de más de US$200
millones y que estará emplazado en un terreno de 30 hectáreas, a unos 150 metros al norte del histórico Faro Monumental de La Serena y contempla la
construcción de 13 edificios.
La segunda iniciativa que destaca es “Pueblo de Montaña” de Inmobiliaria Valle Nevado. Éste se ubica en las alturas de la comuna de Lo Barnechea y consiste
en el desarrollo en un área de 154 hectáreas, de 19 edificios, spa, gimnasio, área comercial, las que tendrán diversas tiendas, comercio de servicios, además de
varios restaurantes e instalaciones, con capacidad para albergar entre 8.000 y 10.000 habitantes. El proyecto, cuyo saldo por invertir se estima en unos US$115
millones, prevé que un 55% de la inversión se destinará al desarrollo inmobiliario y el resto a la implementación de infraestructura vial, embalses de agua,
estacionamientos, canchas de esquí y andariveles, entre otros.
En tercer lugar se encuentra el proyecto Turístico-Inmobiliario “Laguna Bahía” de Inmobiliaria El Plomo. Esta iniciativa, que considera US$113 millones por invertir y
US$120 millones como inversión total, comtempla levantar un conjunto de 7 edificios con 928 departamentos en total con vista al mar; asimismo, considera la
construcción de una laguna artificial de aguas cristalinas de 1,5 hectáreas, rodeada por playas de arenas blancas. Dicha laguna será navegable, permitiendo el
desarrollo de actividades náuticas sin motor, como kayak, láser, windsurf, entre otras.
Gráfico Nº 66 Proyectos de Inversión en Turismo
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 67 Inversión en Turismo por Sub-Sectores
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº 68 Principales proyectos en Turismo
Diciembre 2012 (US$ MM)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
US$ 0
US$ 95
US$ 0
US$ 15
US$ 37
US$ 638
US$ 424
US$ 266
US$ 68
US$ 0
US$ 43
US$ 33
US$ 0
US$ 25
US$ 6
US$ 0
Multiregional
Arica y Parinacota
Tarapacá
Antofagasta
Atacama
Coquimbo
Valparaíso
Metropolitana
O’Higgins
Maule
Biobío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Aisén
Magallanes
US$ 1.275
US$ 373
Complejos Turísticos
Hoteles
Turi
smo
US$ 614
US$ 115
US$ 113
Cruz del Molino: MasterPlan Puerta del Mar La
Serena
Valle Nevado: Proyecto"Pueblo de Montaña"
Inmobiliaria El Plomo:Laguna Bahía
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El Catastro de Proyectos de Inversión elaborado por SOFOFA utiliza una serie de conceptos y abreviaturas que permiten clasificar de forma clara y
ordenada cada iniciativa, según sea su actual estado de avance y de acuerdo al sector económico donde se desarrolla. En este sentido, se distinguen las siguientes
definiciones:
Ministerio del Medio Ambiente (MMA): Es el órgano del Estado encargado de
colaborar con el presidente de la República en el diseño y aplicación de políticas,
planes y programas en materia ambiental, así como en la protección y
conservación de la diversidad biológica y de los recursos naturales renovables e
hídricos, promoviendo el desarrollo sustentable, la integridad de la política
ambiental y su regulación normativa.
Servicio de Evaluación Ambiental (SEA): Es el organismo público
dependiente del Ministerio del Medio Ambiente (MMA) encargado de
tecnificar y administrar el instrumento de gestión ambiental denominado
Sistema de Evaluación de Impacto Ambiental (SEIA), cuyo proceso se
basa en la evaluación ambiental de proyectos ajustado a lo establecido
en la norma vigente, fomentando y facilitando la participación
ciudadana en la evaluación de los proyectos.
Sistema de Evaluación de Impacto Ambiental (SEIA): Este
instrumento permite declarar la dimensión ambiental en el diseño y la
ejecución de los proyectos y actividades que se realizan en el país. A
través de él se evalúa y certifica que las iniciativas, tanto del sector
público como privado, se encuentran en condiciones de cumplir con los
requisitos ambientales que les son aplicables. A este sistema, que debe
asegurar que todas las iniciativas de inversión cumplan con la
normativa vigente y sean ambientalmente sustentables, se puede
ingresar utilizando el formato de Estudio de Impacto Ambiental (EIA) o
Declaración de Impacto Ambiental (DIA), dependiendo de las
características y naturaleza del proyecto a desarrollar.
Estudio de Impacto Ambiental (EIA): Documento que describe
detalladamente las características de un proyecto o actividad que se
pretenda llevar a cabo o su modificación. Debe proporcionar
antecedentes fundados para la predicción, identificación e
interpretación de su impacto ambiental y describir la o las acciones que
ejecutará para impedir o minimizar sus efectos significativamente
adversos. Asimismo, se establece la obligación de informar a la
ciudadanía y de publicar un extracto del EIA, dando la posibilidad de
que las personas u organizaciones ciudadanas formulen observaciones
al mismo, instancia que la autoridad ambiental debe ponderar en su
resolución.
Declaración de Impacto Ambiental (DIA): Documento descriptivo de
una actividad o proyecto que se pretende realizar, o de las
modificaciones que se le introducirán, otorgado bajo juramento por el
respectivo titular, cuyo contenido permite al organismo competente
evaluar si su impacto ambiental se ajusta a las normas ambientales
vigentes.
5. ANEXOS
Glosario y Conceptos Principales
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Ministerio de Obras Públicas (MOP): Es el órgano del Estado encargado del planeamiento, estudio,
proyección, construcción, ampliación, reparación, conservación y explotación de las obras públicas
fiscales de su tuición, tales como caminos, autopistas, puentes, túneles, aeropuertos, aeródromos,
rampas, embalses de riego, defensas fluviales, colectores de agua lluvia, agua potable rural, obras de
edificación pública nuevas, puestas en valor de edificación existente de carácter patrimonial, borde
costero, entre otras. Además es responsable de la aplicación de la Ley de Concesiones y del Código
de Aguas.
Coordinación de Concesiones de Obras Públicas: Es el organismo dependiente del
Ministerio de Obras Públicas (MOP) encargado de proveer, preservar y mejorar obras y
servicios de infraestructura pública en el marco de la asociación público privada que
favorezca el desarrollo nacional y la calidad de vida de los chilenos. El Programa de
Concesiones de infraestructura pública desarrollado por el MOP persigue tres objetivos
fundamentales: Captación de recursos privados para ayudar a financiar el desarrollo de las
obras públicas futuras; externalización de la construcción y la explotación de las obras de
infraestructura pública, buscando niveles de servicios óptimos por los cuales los usuarios
estén dispuestos a pagar; liberación de recursos públicos para orientarlos a proyectos y
programas de alta rentabilidad social.
Proyectos En Construcción: Son todos aquellos proyectos que han comenzado oficialmente su fase
de construcción, extendiéndose incluso hasta el periodo de marcha blanca y/o de pruebas. Finalizada
esta etapa, el proyecto se considera inaugurado y comienza su fase de operación, situación que
representa la salida formal de nuestro catastro de proyectos. En este grupo de iniciativas, el monto de
inversión registrado corresponde sólo al saldo que aún queda por invertir y no al monto total que
involucra el proyecto.
Proyectos Por Ejecutar: En esta etapa se consideran todas aquellas iniciativas que aún no
comienzan su fase de construcción, pero que ya cuentan con una evaluación de impacto ambiental
aprobada o están en pleno proceso de calificación. Asimismo, en esta etapa se incluye la cartera de
proyectos registrada en la Coordinación de Concesiones del Ministerio de Obras Públicas (MOP),
servicio que contempla llamados a licitación y nuevos programas de infraestructura concesionada a lo
largo de todo el país.
De acuerdo a lo anterior, esta etapa se divide en los siguientes estados:
EIA-DIA Aprobado: Son todas las iniciativas que siendo presentadas al SEIA, cumplieron
con los requisitos aplicables a la normativa de carácter ambiental, obteniendo una
resolución favorable dictada por la autoridad ambiental.
EIA-DIA en Trámite: Incluye todas aquellas iniciativas que siendo sometidas al SEIA, aún
se encuentran en proceso de evaluación ambiental, a la espera de una calificación
favorable por parte de la autoridad ambiental.
Concesiones: Son todos aquellos proyectos que se encuentran en proceso de calificación,
licitación y adjudicación en la Coordinación de Concesiones del MOP.
Proyectos Potenciales: En este grupo se encuentran todas aquellas iniciativas que, sin haber sido
ingresadas al SEIA o estar presente en la Coordinación de Concesiones, cuentan con estudios de
ingeniería que permiten una factibilidad técnica y económica para su desarrollo. En este punto las
iniciativas son tratadas al interior de la empresa desarrolladora y corresponden a proyectos y/o planes
de inversión anunciados por las mismas a través de la prensa, sitios web o comunicados oficiales,
razón por la cual se consideran factibles y con altas probabilidades de ser ejecutados.
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S O F O F A
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Ranking 100 Mayores Proyectos de Inversión – Diciembre de 2012
N° Empresa - Proyecto Etapa de Avance Sector Rubro Región ComunaAño de
Inicio
Año de
Término
Monto de
Inversión
Saldo por
Invertir
1Minera Los Pelambres (Antofagasta Minerals - Nippon LP Invesment - MM LP
Holding BV): Ampliación Los PelambresPotencial Minería Cobre IV Salamanca 2014 2019 10.000 10.000
2División Andina (Codelco Chile): Nueva Andina Fase II (Expansión Andina
244)EIA-DIA en Trámite Minería Cobre V Intercomunal 2013 2020 6.800 6.800
3Minera Doña Inés de Collahuasi (Anglo American - Xstrata Plc - Mitsui & Co):
Plan de Expansión Collahuasi Fase IIIPotencial Minería Cobre I Pica 2014 2018 6.500 6.500
4Minera Cerro Casale (Barrick Gold - Kinross Gold): Proyecto Minero Cerro
CasaleEIA-DIA Aprobado Minería No Cobre III Tierra Amarilla 2013 2017 6.000 6.000
5 Minera El Abra (Freeport McMoran - Codelco Chile): El Abra Mill Project Potencial Minería Cobre II Calama 2014 2018 5.000 5.000
6 Minera Eton Chile (Exeter Resource): Proyecto Caspiche Potencial Minería No Cobre III Tierra Amarilla 2015 2018 4.800 4.800
7División Codelco Norte (Codelco Chile): Explotación Sulfuros Radomiro Tomic
Fase IIPotencial Minería Cobre II Calama 2013 2016 4.500 4.500
8HidroAysén (Endesa Chile - Colbún): Nuevas Líneas de Transmisión entre la
XI Región y Santiago (Proyecto HidroAysén)Potencial Energía Eléctrica Multiregional 2015 2017 4.000 4.000
9 Minera Relincho Copper (Teck): Proyecto Teck Relincho Potencial Minería Cobre III Vallenar 2014 2018 4.000 4.000
10Programa de Concesiones (Coordinación de Concesiones): Ferrocarril
Trasandino Central (Corredor Bioceánico Aconcagua)Potencial Infraestructura Ferrocarriles V Los Andes 2015 2025 4.000 4.000
11 Minera El Morro (Goldcorp - New Gold): Proyecto El Morro EIA-DIA Aprobado Minería No Cobre III Intercomunal 2013 2019 3.900 3.900
12Minera Quadra Chile (KGHM International - Sumitomo): Proyecto Sierra
GordaEn Construcción Minería Cobre II Intercomunal 2012 2015 4.000 3.600
13 HidroAysén (Endesa Chile - Colbún): Proyecto Hidroeléctrico Aysén EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica XI Aysén 2015 2024 3.500 3.500
14 División Codelco Norte (Codelco Chile): Mina Chuquicamata Subterránea En Construcción Minería Cobre II Calama 2012 2019 3.828 3.346
15 Ibereólica Solar Atacama (Grupo Ibereólica): Planta Termosolar María Elena EIA-DIA en Trámite Energía Eléctrica II María Elena 2013 2015 3.290 3.290
16Minera Escondida (BHP Billiton - Rio Tinto Plc - Jeco Corp.): Organic Growth
Project 1 (OGP 1)En Construcción Minería Cobre II Antofagasta 2012 2015 3.800 3.040
17Minera Esperanza (Antofagasta Minerals - Marubeni Corp.): Yacimiento
CaracolesPotencial Minería Cobre II Sierra Gorda 2015 2020 3.000 3.000
18Minera Esperanza (Antofagasta Minerals - Marubeni Corp.): Yacimiento
TelégrafoPotencial Minería Cobre II Sierra Gorda 2014 2017 3.000 3.000
19Ibereólica Solar Atacama (Grupo Ibereólica): Planta Termosolar Pedro de
ValdiviaEIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II María Elena 2013 2016 2.610 2.610
20 División El Teniente (Codelco Chile): Nuevo Nivel Mina El Teniente En Construcción Minería Cobre VI Machalí 2012 2017 3.500 2.410
21Compañía Minera del Pacífico (Grupo CAP - Mitsubishi Corp.): Desarrollo de
Yacimiento El TofoPotencial Minería No Cobre IV La Higuera 2014 2017 2.400 2.400
22 Minera Nevada (Barrick Gold): Proyecto Pascua Lama En Construcción Minería No Cobre III Alto del Carmen 2009 2014 4.000 2.113
23Programa de Concesiones (Coordinación de Concesiones): Autopista
Costanera CentralConcesiones Infraestructura Concesiones Viales R.M. Intercomunal 2014 2018 2.065 2.065
24Celulosa Arauco y Constitución (Empresas Copec): Modernización
Ampliación Planta Arauco - Proyecto MAPAEIA-DIA en Trámite Industria Forestal VIII Intercomunal 2013 2016 2.000 2.000
25Programa de Concesiones (Coordinación de Concesiones): Américo
Vespucio Oriente (tramo Avda. El Salto y Rotonda Grecia)Concesiones Infraestructura Obras Públicas R.M. Intercomunal 2014 2017 2.000 2.000
26Compañía Siderúrgica Huachipato (Grupo CAP): Aumento Capacidad a 3 mm
ton. y Proyectos AnexosPotencial Industria Minera VIII Talcahuano 2014 2016 1.826 1.826
27Entel Chile (Empresa Nacional de Telecomunicaciones): Plan de Inversiones
2012 - 2015En Construcción Telecomunicaciones Telecomunicaciones Multiregional 2012 2015 3.000 1.780
28 Energía Austral (Xstrata Plc - Origin): Proyecto Línea de Transmisión Potencial Energía Eléctrica Multiregional 2015 2018 1.717 1.717
29 Empresa de Transporte de Pasajeros (METRO): Nueva Línea 3 En Construcción Infraestructura Metros R.M. Intercomunal 2012 2018 1.722 1.700
30 Energía Minera (Codelco Chile): Central Termoeléctrica Energía Minera EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica V Quintero 2015 2018 1.700 1.700
31 Gener (AES Gener): Proyecto Hidroeléctrico Alto Maipo EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica R.M.San José de
Maipo2013 2016 1.600 1.600
32 Xstrata Copper (Xstrata Plc): Lomas Bayas III Potencial Minería Cobre II Sierra Gorda 2014 2017 1.600 1.600
33 E-CL (GDF Suez - Codelco Chile): Infraestructura Energética Mejillones EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II Mejillones 2013 2015 1.500 1.500
34European Organisation for Astronomical Research in the Southern
Hemisphere (ESO): Telescopio Europeo Extremadamente Grande (E-ELT)Potencial Infraestructura Otros Infraestructura II Antofagasta 2013 2019 1.500 1.500
35Minera Lumina Copper (Pan Pacific Copper - Mitsui & Co Ltd): Proyecto
Caserones (ex Regalito)En Construcción Minería Cobre III Tierra Amarilla 2010 2013 3.000 1.450
36 LAN Airlines: Plan de Renovación de Flota 2010 - 2013 En Construcción Servicios Otros Servicios Multiregional 2010 2013 2.830 1.330
37 Australis Power - Gaseoducto Innergy: Proyecto Octopus Potencial Energía Hidrocarburos VIII Intercomunal 2014 2017 1.300 1.300
38 Gener (AES Gener): Central Termoeléctrica Los Robles EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica VII Constitución 2014 2017 1.300 1.300
39 Norgener (AES Gener - Mitsubishi Corp.): Central Termoeléctrica Cochrane EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II Mejillones 2014 2017 1.300 1.300
40Minera Santo Domingo (Capstone Mining - Korea Resources Corp.): Proyecto
Santo DomingoPotencial Minería Cobre III
Diego de
Almagro2014 2016 1.242 1.242
41Telefónica Chile (Telefónica Internacional Holding): Plan de Inversiones
2011 -2014En Construcción Telecomunicaciones Telecomunicaciones Multiregional 2011 2014 2.500 1.120
42 División El Salvador (Codelco Chile): Proyecto San Antonio Oxidos EIA-DIA Aprobado Minería Cobre IIIDiego de
Almagro2014 2016 1.000 1.000
43 Southern Perú (Southern Copper Co.): Proyecto Catanave Potencial Minería No Cobre XV Putre 2015 2019 1.000 1.000
44Minera Antucoya (Antofagasta Minerals - Marubeni Corp.): Proyecto
AntucoyaEn Construcción Minería Cobre II Mejillones 2012 2015 1.500 978
45 Empresa de Transporte de Pasajeros (METRO): Nueva Línea 6 En Construcción Infraestructura Metros R.M. Intercomunal 2012 2018 1.036 973
46División Andina (Codelco Chile): Reemplazo Sistema de Chancado y
Habilitación Plataforma para Infraestructura MineraEn Construcción Minería Cobre V Loa Andes 2012 2016 1.066 970
47 Aprovechamientos Energéticos (Grupo Ibereólica): Parque Eólico Loa EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II Intercomunal 2013 2015 933 933
48 Andina Minerals: Proyecto Minero Volcán EIA-DIA en Trámite Minería No Cobre III Tierra Amarilla 2013 2015 800 800
49 Minera Lobo Marte (Kinross Gold): Reinicio y Expansión Proyecto Lobo Marte EIA-DIA en Trámite Minería No Cobre III Copiapó 2014 2016 800 800
50 Endesa Chile (Enersis): Central Hidroeléctrica Neltume EIA-DIA en Trámite Energía Eléctrica XIV Panguipulli 2014 2017 781 781
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N° Empresa - Proyecto Etapa de Avance Sector Rubro Región ComunaAño de
Inicio
Año de
Término
Monto de
Inversión
Saldo por
Invertir
51 D&S (Walmart): Plan de Inversiones 2010 - 2014 En Construcción Comercio Supermercados Multiregional 2010 2014 1.400 750
52 Río Seco (Southern Cross): Central Termoeléctrica Pacífico EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica I Iquique 2013 2014 750 750
53Programa de Concesiones (Coordinación de Concesiones): Puente sobre el
Canal de Chacao (Puente Bicentenario)Potencial Infraestructura Obras Públicas X Intercomunal 2015 2019 740 740
54 Energía Austral (Xstrata Plc - Origin): Central Hidroeléctrica Río Cuervo EIA-DIA en Trámite Energía Eléctrica XI Aysén 2015 2018 733 733
55Programa de Concesiones (Coordinación de Concesiones): Relicitación
Aeropuerto Internacional Arturo Merino BenítezConcesiones Infraestructura Aeropuertos R.M. Pudahuel 2016 2019 700 700
56División Codelco Norte (Codelco Chile): Mina Ministro Hales (ex Mansa
Mina)En Construcción Minería Cobre II Calama 2010 2013 2.300 690
57Programa de Concesiones (Coordinación de Concesiones): Conexión
Ferroviaria Santiago - V RegiónPotencial Infraestructura Ferrocarriles Multiregional 2013 2016 683 683
58Compañía Minera del Pacífico (Grupo CAP - Mitsubishi Corp.): Proyecto
Hierro Atacama, Fase II - Cerro Negro NorteEn Construcción Minería No Cobre III Intercomunal 2012 2013 880 680
59 Ciudad Empresarial (Hispano Chilena): Master Plan Proyectos al 2020 En Construcción Servicios Otros Servicios R.M. Huechuraba 2011 2020 800 670
60Giant Magellan Telescope Corporation (Corporación GMT): Telescopio
Magallanes GiganteEn Construcción Infraestructura Otros Infraestructura III Vallenar 2012 2020 700 670
61 SQM Industrial (SQM): Ampliación Pampa Blanca EIA-DIA en Trámite Minería No Cobre II Intercomunal 2013 2015 665 665
62 Falabella (Grupo Falabella): Plan de Inversión 2011 - 2015 En Construcción Comercio Centros Comerciales Multiregional 2011 2015 1.028 650
63Minera Escondida (BHP Billiton - Rio Tinto Plc - Jeco Corp.): Pila Dinámica de
Lixiviación de Óxidos de Cobre (OLAP)En Construcción Minería Cobre II Antofagasta 2012 2014 721 650
64 Energía Austral (Xstrata Plc - Origin): Central Hidroeléctrica Río Blanco Potencial Energía Eléctrica XI Aysén 2015 2018 616 616
65 Inversiones Bosquemar: Parque Eólico Lebu Sur Tercera Etapa Potencial Energía Eléctrica VIII Lebu 2012 2015 616 616
66 Eosol New Energy: Parque Fotovoltaico Tocopilla EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II Tocopilla 2012 2015 616 616
67 Inmobiliaria La Cruz del Molino: Master Plan Puerta del Mar de La Serena En Construcción Turismo Complejos Turísticos IV La Serena 2011 2021 1.500 614
68E-CL (GDF Suez - Codelco Chile): Sistema de Transmisión de 500 kV Mejillones-
Cardones (Interconexión SING-SIC)EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica Multiregional 2013 2016 600 600
69 Explorador SCM (Pucobre): Proyecto Minero El Espino Potencial Minería No Cobre IV Illapel 2014 2017 600 600
70 Minera Encuentro (Antofagasta Minerals): Proyecto Óxidos Encuentro EIA-DIA en Trámite Minería Cobre II Sierra Gorda 2013 2014 600 600
71 Minera Inca de Oro (PanAust - Codelco Chile): Proyecto Inca de Oro Potencial Minería No Cobre IIIDiego de
Almagro2013 2015 600 600
72Minera Tovaku (Pucobre - Codelco Chile): Proyecto Minero Tovaku (ex
Puntillas Galenosa)Potencial Minería Cobre II Tocopilla 2014 2017 600 600
73 Pacific Hydro Chile (Pacific Hydro): Proyecto Hidroeléctrico Nido de Águila EIA-DIA en Trámite Energía Eléctrica VI Machalí 2012 2015 600 600
74Compañía Siderúrgica Huachipato (Grupo CAP): Modernización Laminador
Planos en Caliente y de Productos Planos RecubiertosPotencial Industria Minera VIII Talcahuano 2014 2016 594 594
75 Gener (AES Gener): Parque Fotovoltaico Los Andes EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II Antofagasta 2013 2026 572 572
76 Eólica Talinay (Grupo Phoenix): Parque Eólico Talinay En Construcción Energía Eléctrica IV Ovalle 2011 2014 1.000 560
77 SQM: Proyecto Pampa Hermosa En Construcción Minería No Cobre I Pozo Almonte 2011 2014 1.033 550
78 Atacama Solar (Wind Service): Parque Fotovoltaico Atacama Solar En Construcción Energía Eléctrica I Pica 2012 2015 773 545
79 AM Eólica Alto Loa (Mainstream Renewable Power): Parque Eólico Ckani EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II Calama 2012 2013 500 500
80Inversiones EW (Mainstream Renewable Power - Andes Energy): Parque
Eólico SarcoEIA-DIA en Trámite Energía Eléctrica III Freirina 2013 2013 500 500
81 Minsal (Ministerio de Salud): Reconstrucción Hospital Gustavo Fricke Potencial Servicios Servicios Médicos V Viña del Mar 2014 2016 500 500
82Servicio de Salud Metropolitano Sur (Ministerio de Salud): Construcción de
Complejo Asistencial Red SurEIA-DIA Aprobado Servicios Servicios Médicos R.M. San Miguel 2012 2015 500 500
83 Minera Can-Can (Empresas Copec): Proyecto Diego de Almagro EIA-DIA en Trámite Minería Cobre IIIDiego de
Almagro2013 2015 475 475
84Aura Inc.: Construcción y Operación de Gran Telescopio de Rastreo Sinóptico
(LSST)EIA-DIA Aprobado Infraestructura Otros Infraestructura IV Vicuña 2012 2018 450 450
85 Colbún: Central Termoeléctrica Santa María II EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica VIII Coronel 2014 2016 450 450
86 MOP (Ministerio de Obras Públicas): Plan Chiloé 2010-2014 En Construcción Infraestructura Obras Públicas X Chiloé 2010 2014 600 450
87Helio Atacama Uno (Ingenostrum Chile): Proyecto Fotovoltaico Crucero
OesteEIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II María Elena 2013 2014 449 449
88 Helio Atacama Cinco (Ingenostrum Chile): Proyecto Fotovoltaico Domeyko 2 EIA-DIA Aprobado Energía Eléctrica II Antofagasta 2013 2015 447 447
89 ALBA: Ampliación del Parque Eólico San Pedro EIA-DIA en Trámite Energía Eléctrica X Dalcahue 2013 2015 432 432
90Minera Doña Inés de Collahuasi (Anglo American - Xstrata Plc - Mitsui & Co):
Sondaje de Prospección Rosario OesteEn Construcción Minería Cobre I Pica 2011 2020 470 325
91Minera El Abra (Freeport McMoran - Codelco Chile): Lixiviación de Sulfuros,
SulfoLixEn Construcción Minería Cobre II Calama 2010 2015 725 314
92 Cencosud: Mall Costanera Center En Construcción Comercio Centros Comerciales R.M. Providencia 2006 2015 1.250 278
93 SQM Salar (SQM): Ampliación Producción Cloruro de Potasio Salar En Construcción Minería No Cobre IISan Pedro de
Atacama2009 2014 527 278
94 División El Teniente (Codelco Chile): Peraltamiento Embalse Carén En Construcción Minería Cobre R.M. Alhué 2009 2015 492 270
95 MOP (Ministerio de Obras Públicas): Red Vial Interlagos En Construcción Infraestructura Obras Públicas Multiregional 2008 2016 517 243
96 Colbún: Central Hidroeléctrica Angostura En Construcción Energía Eléctrica VIII Santa Bárbara 2011 2013 668 204
97Minera Isla Riesco (Empresas Copec - Grupo Ultramar): Proyecto Mina
InviernoEn Construcción Minería No Cobre XII Río Verde 2011 2013 530 159
98 VTR (Liberty Global - Grupo Saieh): Plan de Inversiones 2009 - 2012 En Construcción Telecomunicaciones Telecomunicaciones Multiregional 2009 2012 750 72
99European Organisation for Astronomical Research in the Southern
Hemisphere (ESO): Proyecto Radiotelescopio de Atacama ALMA (Atacama En Construcción Infraestructura Otros Infraestructura II
San Pedro de
Atacama2003 2013 600 70
100 Gener (AES Gener): Central Termoeléctrica Campiche En Construcción Energía Eléctrica V Puchuncaví 2008 2013 500 53
Total general 176.398 155.406
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